内 容 摘 要
商业银行资产管理是商业银行经营管理的一项重要内容，本论文通过对商业银行资产管理的内容及特性进行分析，提出在商业银行资产管理中应注意处理好四个关系，即在储备管理上处理好量与流动性的关系；在贷款管理上处理好效益与风险的关系；在证券管理上处理好结构与管理的关系；在经营中处理好资产流动性、盈利性、安全性三者的关系，并从宏观调控、经营理念、制度安排方面提出了优化商业银行资产管理的措施。
目录
一、商业银行资产管理的内容及特性2
二、注意处理好商业银行资产管理中的四个关系3
三、优化商业银行资产管理的措施8
论商业银行资产管理
商业银行资产管理是商业银行经营管理的一项重要内容，属于商业银行自身管理范畴，一般来讲，商业银行资产管理包括储备管理、贷款管理、证券管理三个方面的内容，优化商业银行资产管理有利于防范资产风险，改进成本核算，提高资产效率，如何合理安排资产项目，实现储备资产、贷款和证券资产的最佳结合是商业银行资产管理的目标。
一、商业银行资产管理的内容及特性
商业银行的资产业务是运用其资金从事各种信用活动，资产业务是商业银行的主要盈利业务，可以说，商业银行经营负债业务、组织信贷资金来源的目的，就在于开展其资产业务，商业银行增加盈利和维持信誉，主要依赖于银行资产的水平和质量，因此，资产管理是商业银行经营管理的中心环节，它决定着商业银行的利润和商业银行的发展。优化商业银行资产管理，必须准确掌握其资产管理的内容和特性。
1、储备管理。储备管理是指商业银行对变现能力强的资产进行管理，以保证商业银行在具有足够日常支付能力，同时也防止超额而产生无效占用等情况的发生。由于商业银行负债的刚性，比如存款必须支付等，为满足流动性需要，保证支付，防止出现支付风险，商业银行要储备一定量的变现能力强的资产，一般来讲，商业银行的储备包括一级储备和二级储备。所谓一级储备是指无收益的现金资产，包括商业银行的业务库存现金、同业存款和在中央银行的存款，这是商业银行为保证支付的第一道防线；二级储备是指商业银行持有的流动性强的有价券，主要是国库券，具有较强的变线能力，但收益较低。商业银行储备管理的特点：一是变现能力强，能满足其流动性需要；二是要有一定的量，保证有足够的支付能力。
2、贷款管理。信贷是商业银行的一项主要业务，贷款管理是商业银行资产管理的重中之重，贷款管理主要包括对借款人的信用分析、授信额度管理、贷款发放和贷款检查、贷后管理等。贷款是商业银行以货币资金形式向客户放款的业务，通过这种资金运用来实现资金价值，获取利差收入，这是商业银行取得盈利的主要业务，但同时，该项业务也容易产生信贷风险，形成信贷资金损失。贷款管理就是通过建立完善内控制度，合理安排和调整长、短期贷款的期限和结构，提高贷款的质量，有效地防范和规避信贷风险，提高资金运用的效率，安全获取利差收入。
3、证券管理。证券管理是指按证券投资的风险分散原则，对投资的期限结构和证券的种类结构进行管理。主要内容包括证券结构的控制和对日常证券买进卖出的管理，前者一般是指按照资金盈利性、流动性和安全性最优组合的原则，把投资分布在合理的证券种类上；后者是指在资金头寸不足时抛出流动性强、市价稳定、收益率较低的证券，以获取现金。此外，根据市场行情的变化适时买进卖出证券，赚取差价，以获取收益。
可以看出，商业银行资产管理是通过管理过程来保持其资产的流动性、盈利性和安全性的统一，缺一不可。
1、盈利性原则。指商业银行在经营资产业务中，必须获得尽可能高的收益。追求盈利是一切从事经营活动的企业的共同特征，商业银行也不例外，资产业务是商业银行获得盈利的主要业务，因此，注重资产业务的盈利性，是商业银行业务经营的首要原则。
2、流动性原则。流动性原则包含两层含意：一是指商业银行必须保有一定比例的现金资产或其他容易变现的资产，二是指商业银行取得现款的能力。商业银行的资产流动性与盈利性成反比例关系：为了获得更多的盈利，商业银行总愿意把信贷资金运用在收益率最高的中、长期贷款或证券投资上，但这会使资产失去流动性，严重的会导致支付危机；反之，为了保持资产的流动性，把信贷资金占用在收益率为零的现金资产、或收益率很低的短期资产上，这样会使商业银行的盈利水平降低。
3、安全性原则。安全性原则的基本含义是指商业银行在放款和投资等业务经营过程中，要能够按期收回本息，特别要避免本金收损。由于商业银行的负债主要来自于公众的存款，一旦发生资产损失，不可能用公众的存款去抵补，只能用自有资本来冲销，而自有资本又是极有限的。因此，商业银行必须注重自身的资产质量。商业银行的资产安全性和盈利性成反比例关系，一般来讲，风险越高的资产业务，盈利越大，反之亦然。
二、注意处理好商业银行资产管理中的四个关系
商业银行是以盈利为目的的，通过资产的有效管理来实现其利润的最大化，在资产的管理中应该处理好四个关系：
1、在储备管理上处理好量与流动性的关系。为了防范支付风险，应付业务需要和国家实施货币政策的要求，商业银行必须留有一定量的流动性资产，由于储备资产不生息或生息率低，储备资产过多，会影响商业银行的盈利水平，过少则很难满足客户随时提现的需要，所以在储备管理上重点是把握好度，既确保业务需要，又防止超额准备带来盈利水平下降，为此储备管理要保持最低限度的一级储备，适当的超额储备和持有一定数量的流动性较强的有价证券。
2、在贷款管理上处理好效益与风险的关系。贷款是商业银行的主要盈利资产，没有资金运用就没有商业银行的盈利性可言，但是，受经济发展环境、社会信用水平等方面因素的综合影响，商业银行资金运用往往存在较大的风险，只有在防范风险前提下的资金运用才是有效的，一些商业银行由于处理不好效益与风险的关系，或者重效益轻管理，忽视风险的存在，或者过分强调风险，而使资金运用呆滞，效率水平降低，甚至出现亏损。贷款管理的重点是既防范信贷风险，又注重资金运用。贷前、贷中和贷后的管理尤为重要。由于信贷业务面临信贷风险，因此贷款前要搞好调查，对借款人的信用进行分析，把握好每笔贷款的风险系数，对贷款决策提供依据；贷中要进行严格审查，综合考虑商业银行贷款的经营方针、业务发展方向和重点、贷款收益及借款人的偿债能力、盈利能力和相关法令规章等。一般为保证贷款业务的健康发展，商业银行要在内部建立检查系统，由监事会、稽核或稽核委员会组织对借款人经营活动进行检查，重点检查贷款是否执行了政策、是否符合贷款原则、信贷人员是否奉公守法等；贷后要加强管理，保证借款人认真履行贷款协议，提高贷款使用效益和保证按期还款，一般对重点客户和大额贷款的管理要建立台帐，随时进行监督、催收，并处理有问题的贷款等。由于贷款管理为商业银行资产管理的重中之中，所以处理好效益与风险的关系尤为重要，商业银行在信贷管理中应该注意：
培植优良的客户群体不能盲目追从市场热点。首先，要积极开展市场调查，摸清情况，优选客户，培植和挖掘新的经济增长点，优先支持符合国家经济政策、有市场、有销路、有效益的产品和企业，技术含量高、产品附加值大、体制新、有发展前景的企业，促进信贷结构的优化；第二，在信贷营销中，变静态营销为动态营销，对一些实力强、效益好的优质客户，银行要制定有效的服务措施，通过积极的贷款营销获得满意的贷款客户，客户对银行信贷的要求往往体现在多方面、多层次，如结算服务、网络服务、技术服务、售后服务等，因此银行必须加快电子化进程，增强科技支持和品牌创新意识，稳住老客户，吸引新客户，从而形成适合自己发展和竞争的信贷营销综合网络，促使信贷营销步入可持续发展的“快车道”；第三，根据客户的需要，增强信贷的杠杆作用，合理确定不同贷款种类、期限和利率，扩大中长期贷款比例，支持国有企业实施战略性重组，促进跨地区、跨行业、跨所有制和跨国营的大企业集团的形成和发展；第四，适时推动信贷创新，不同地区、不同经济形势对银行金融产品和服务的要求也不尽相同，因此，应加强信贷产品的创新，根据市场体制的发育程度及市场各层次的要求，不断完善信贷超市，有选择的引进国外融资业务品种，如透支、循环授信、非票据化融资等，拓宽信贷业务范围，有效降低信贷风险，增强对客户的吸引力和渗透力；第五，对于发展中小企业、民营企业的金融政策应做到紧中有松、松紧结合，不可片面性的限制这个市场的发展，针对不同行业、不同市场、不同技术、不同管理水平的各类中小企业、民营企业，制定不同的发展策略，要重视那些有发展潜力的中小企业、民营企业，制定不同的发展策略，要重视那些有发展潜力的中小企业，建立中小企业、民营企业运作管理中心，加强金融政策和业务的监控，为更好服务此类企业创造良好的环境。
追求快速发展不可忽视风险管理。首先，要把好贷款审批关，强调贷款风险的事前防范即强调贷前调查和审查工作，强调在对市场和企业进行大量深入调查研究的基础上，选准贷款企业和项目，选择产品市场需求大、经济效益好，还贷能力强的企业和项目，把住不良贷款形成的源头，把贷款的风险控制在发放之前，比如新加坡商业银行在这方面的成功做法，就值得我们学习和借鉴，新加坡商业银行的贷前调查极其深入、仔细，他们对贷款企业经营者的品行、管理能力，贷款的目的和真实用途，贷款企业的产品情况、市场状况、企业的经营状况在整个行业中处于什么样的地位、该行业的前景如何、现实的和潜在的竞争对手是谁、竞争有哪些有利条件、企业的生产设备状况、生产能力是否达到极限，有无扩展的余地、生产的原材料能否做到持续不断的供应、企业的财务状况如何、财务报表的审计情况、企业是否存在资产负债表以外的承诺、汇率变动对借款人的影响、担保企业状况、抵押品的价值和变现能力、企业与银行业务往来中的一惯表现等等，都一一进行仔细的调查，信贷员在进行如此详尽、深入的调查后，在对调查结果进行认真分析后，写出该笔贷款业务的风险状况报告，贷时的审查也是慎之又慎的。对信贷员提供的贷前调查报告，贷款审查人员运用电脑进行严格的审查，审查调查要素是否缺项，资料是否齐全，风险度的计算是否正确，贷款企业的经营状况的动态趋势，然后写出审查报告，供决策者参考。第二，注重贷后检查，及时挽救不良贷款。从银行资金的贷出到本金利息的收回在时间上是分离的，相隔数月到数年，而在这数月或数年中，借款企业的生产经营情况、财务状况都将有很大变化，可能出现贷前调查和贷时审查所想不到的情况，因此，如何加强贷后管理，正确把握和处理贷款发放和管理的关系，是信贷管理中应把握的重点环节，一是必须加强贷后检查，建立贷后检查报告、登记、备案制度，严密监督企业按照合同约定使用贷款，密切注意借款企业的变化情况，每个信贷员都必须认真及时掌握反映企业经营状况的各类数据，建立户管资料，每笔贷款都应有贷款档案，并输入电脑，定期分析，要根据借款人的真实还贷能力，分层次、动态地考察贷款质量，在主要考核其现金流量和净值的同时，还要充分考虑影响其还款能力以外的其他经济、法律等一切潜在特殊因素，发现和捕捉贷款风险产生的信号；二是解决好贷后责任管理的界定和划分问题，坚持谁调查谁负责，谁贷款谁管理，谁审批谁负总责，有关部门各负其责的有效制度，提高各级信贷人员和部门的责任意识、管理意识和防范风险意识；三是要解决好贷后的监控和检查问题，杜绝监控流于形式、检查不细的情况发生，营销、授信风险三部门要对审批的贷款按责任划分，实施跟踪监管，有重点、有计划、分阶段、有步骤地组织全行性的授信检查和专项稽核检查，包括“三查”制度的执行情况、授信审批条件的落实情况、贷审会制度的规范和执行情况等，通过检查找出隐患，查出问题，改进工作；四是要解决好责任追究与考核奖罚的问题，杜绝责任不分、追究不严、奖罚不明的情况发生，要坚持完善贷款第一责任人追究制度，明确树立谁的贷款出问题就严厉追究谁，谁的贷款管理好就奖励谁的贷款有责、质量优先的观念，通过建立奖罚分明的有效激励机制来确保银行贷款质量、管理水平的进一步提高，使银行的贷后管理工作从事后监控转化为事前预警同事后监控相结合，从而建立起在借款企业的经营风险形成之初，银行即能采取相应的挽救措施来规避贷款风险，在借款企业因风险积聚而不能自拔之前收回贷款。
正确把握和处理调查与审批的关系。贷款调查与审批是前台与后台的关系，没有前台的扎实工作和客观分析，就没有后台的认真审核和高效运转，前台部门要真实客观的反映贷款企业的财务经营状况，准确、全面地分析和判断贷款企业的财务数据，为审批提供说服力强、高素质的调查报告，杜绝信贷调查不深入、调查报告不准确、上报材料不齐全和提供虚假报表、材料不实等现象发生，审批部门要严格按照国家信贷政策和贷款条件，公正、公平、客观地评价每一笔授信业务，认真把好审批关、保证高质量、高效率。
正确把握和处理集中与分散的关系。坚持以结构调整为主线战略目标，从全行贷款业务发展、防范信贷风险、提高信贷资产质量效益的实际出发，通过对行业、客户、业务品种和担保方式结构的调整优化，来分散现有的行业、客户集中风险，达到巩固、培育、发展、淘汰一批大的目的，以实现信贷结构的多元化，提高业务的辐射力，通过建立对大户企业的信息反馈传导机制，实现银行系统内部的资源共享，以利于对大户企业实施有效的风险控制，把过高的集中风险损失分散和降低到最低限度。
正确把握和处理进入与退出的关系。对贷款企业的进入和退出是风险控制和管理的实质问题，银行应该有所为有所不为，根据国家的政策指导，通过制定产业、行业、产品的信贷调整计划，有步骤、有计划的引导企业实施有序的进入与退出。一是要根据国家产业政策和市场发展趋势，加强对经济、行业发展的分析和研究，科学制定信贷政策，准确划分贷款支持类、适度支持类、限制和退出类的产品、企业和行业，从而使信贷业务能不失时机的从衰退企业、夕阳行业、劣质企业、市场萎缩的产品中退出来，通过调整信贷结构，改善资产质量，提高适应市场变化的能力；二是要建立信贷减持、退出机制，从过去传统的有进无退机制转变到重视减持、退出机制，对已发放贷款的企业，要根据企业市场经营状态、企业自身盈利与还款能力，从市场性退出、结构性退出、预期性退出等方面设计合理的信贷退出机制，决不能等企业出现败象，经营发生困难时再退，必须把这项工作做到企业的前面，通过建立积极有效的信贷机制来约束企业的经营行为，规范信贷管理，提高资产质量，保全银行资产，实现最佳效益。
保证措施不应成为银行贷款的决定性因素。随着银行商业化改革的不断深入，银行风险意识不断增强，在审批贷款时，都要求提供有较强代偿能力的保证措施，如担保或有效财产抵押，但这仅仅是对贷款主债权的一种保全，银行贷款是建立在第一还款即借款人到期还本付息能力基础上的，如果银行偏重于第二还款来源，仅仅因为设置了抵押就放宽对贷款企业偿债能力的审查，就降低了贷款发放的条件，意味着银行轻易接受了第一还款来源落空的风险。
3、在证券管理上处理好结构与管理的关系。单一的资产结构不利于商业银行规避风险，商业银行资产的多元化，有利于优化商业银行资产结构，降低资产风险，提高资产收益率。所以商业银行一般要持有在资产总额中占有一定比重的证券资产，包括金融债券、国家债券等。在管理上，首先要突出证券资产结构的优化组合，把投资分布在合理的证券种类上；其次要根据资金头寸情况和收益需要，不断地买进卖出证券，并强化其管理职能。
4、在经营中处理好资产流动性、盈利性和安全性三者的关系。银行是一个高风险行业，一厢情愿地追求零风险是不现实的，不能为了银行资产的安全而忽视其流动性和盈利性，否则就会出现惜贷、畏贷，出现贷款难、难贷款等现象。必须通过合理的制度安排，来实现商业银行资产流动性、盈利性、安全性的统一。比如在贷款中就要注意控制信用放款比重，提高贷款的安全性；保持适度的客户贷款平均贷款规模，妥善处理资金的安全性、流动性和盈利性之间的关系；贷款的分布要有利于分散风险，以提高资金的整体安全性；要把贷款到期的时间和金额均匀地分布在各个时点上，以保证资金的整体流动性。
三、优化商业银行资产管理的措施
随着我国加入世贸组织，银行业既面临着难得的发展机遇，又面临着严峻的挑战，五年的过渡期是我们进一步深化金融体制改革，转变经营理念，优化管理措施，提高综合竞争力的关健时期，资产管理作为商业银行经营管理的一个重要组成部分，必须着力于提高管理质量和管理水平。
1、建立与国际惯例接轨的储备管理制度。金融安全是国家的重要组成部分，储备管理是金融安全的必然要求。重视金融安全必须提高金融机构资本充足率和备付水平，以增强资产的流动性，满足其支付能力，有效地防止发生金融危机。因此，商业银行应参照《巴塞尔协议》，制定商业银行监督指标体系，强制性地规定商业银行存款准备金比率。同时积极探索建立存款保险制度，有效地维护存款人的利益。银行监管机构对商业银行存款资金备付率过低的要给予警示。商业银行务必把支付安全放在第一位来考虑，只有在支付安全的前提下才能追求利润的最大化，才能确保实现其利润。
2、深化金融体制改革，转变商业银行经营管理理念。体制上的弊端和思想认识上的差异会影响商业银行资产管理的效率。优化商业银行资产管理必须营造一个良好的管理环境，建立一个适应我国国情的金融体制和商业银行的经营管理机制。树立先进经营管理理念，有利于商业银行资产管理的不断优化升级。一是建立完善商业银行资产管理组织体系，形成决策系统、管理系统、监督系统的有机组合和高效运转；二是以引进先进的管理人才为契机，培育一种超前的经营管理理念，端正经营指导思想，并通过专家理财的形式，突出资产管理的方向和重点，来实现商业银行储备资产、贷款和证券资产的最佳组合；三是加大金融创新力度，通过金融创新来实现金融资产的多元化。
3、优化制度安排，强化内控手段。商业银行资产管理的风险系数、收益效果主要体现在其制度建设上，一套完整的内控制度是强化商业银行资产管理的重要手段。商业银行应建立起激励与约束对等、相互制衡的制度体系，包括资产管理的原则、各种制度手段，用以保证资产管理效率，实现其资产管理的配置水平，优化资产管理效率。
（1）、建立完善的内控制度体系。内控体系必须科学、独立、权威，否则很难得到彻底执行。内控体系包括：建立总分行分级管理，并实行垂直审计制度，从而加大总行对分行直接审计的力度；建立全面、系统的业务与非内控制度体系，同时，还需制订出增强整体控制能力、防止系统失控的切实可行的管理控制措施，从而形成一套环环相扣、科学严密的内控制度体系。
（2）、完善内部稽核制度。内部稽核的作用是可以及时发现内控制度的薄弱环节和不完善之处，及时以稽核报告的形式将信息反馈，使内控制度不断健全和完善，要逐步使内部稽核从单纯以查处经营违规为重点，转变到以防范风险为重点上面来；建立内部稽核监督指标体系、量化考核指标，统一检查的定量评价标准；完善内部稽核操作规程，不断提高内部稽核人员素质等。另外，还必须提高稽核部门的地位，使其直接向上级行负责，在业务上由总行统一垂直领导，各级稽核人员实行派驻制，下审一级，从组织上保证稽核工作的独立性、权威性和超脱地位。
（3）、建立健全各项内部管理机制。内部管理机制是实行内控的基础，必须建立和完善。主要包括：建立以资产负债管理为前提的自我调控机制；建立内部授信授权制度，实行统一授信，分级审批；建立对集团性大客户实行统一授信管理的制度等。
（4）、建立科学的激励约束机制。要拉开收入分配档次，如职级的档次，重要职位与次要职位的档次等；收入要与员工的经营绩效挂钩，充分体现利益、责任、风险相一致的原则；实行特殊的特殊人才激励措施；要强化约束机制。
资 料 来 源
[1]参见黄毅、杜要忠译：《美国金融服务现代化法》中国金融出版社2000年版[2]王松奇编著《金融学》 中国金融出版社2000年版第302—303页。[3] 戴园晨：《 构建“金融超市”是我国金融业发展的必然选择 》载《金融研究》2000年第8期[4]王元龙：《国际银行业发展的新潮流与我国的抉择》 载《经济学动态》1999年第11期。[5]高程德主编 《中国证券市场研究》高程德主编 高等教育出版社1997年版[6] 蒋清海：《机遇与挑战：资本市场发展对商业银行的冲击》，载《经济工作者学习资料》，1999年第5期。
