内 容 摘 要
金融风险与金融业相伴而生，金融业渗透到社会经济生活的各个领域，金融业产生的全局性、系统性的金融风波，有可能导致整个社会的动荡。防范和化解金融风险，关系到整个国民经济的稳健运行，关系到我国经济与社会的稳定，乃至政治稳定和国家安全。防化金融风险必须分析其产生的原因，了解其主要类型，“对症下药”，寻求防化金融风险的方法和措施。
目录
试论我国金融风险的防范与化解2
一、金融风险类型及其成因2
（一）信贷风险2
（二）支付风险4
（三）利率风险4
（四）外汇风险5
（五）收益风险5
（六）管理与内控风险5
二、防范和化解金融风险的措施5
（一）建立良好的宏观经济环境6
（二）努力提高经营管理水平，把银行办成真正的银行6
（三）建立现代企业制度，确立新型银企关系7
（四）加强和改进金融监管，防范和化解金融风险7
试论我国金融风险的防范与化解
金融风险与金融业相伴而生，金融业的内在不稳定性和金融机构的市场行为相结合更容易导致金融风险。由于金融业渗透到社会经济生活的各个领域，又是一个特殊的高风险行业，一个金融机构出现危机很容易在整个金融体系中引起连锁反应，引发全局性、系统性的金融风波，并可能导致整个社会的动荡。防范和化解金融风险，关系到整个国民经济的稳健运行，关系到我国经济与社会的稳定，乃至政治稳定和国家安全。中国加入WTO后，银行业已走向世界，面临着前所未有的挑战与竞争。因此，怎样化解我国金融风险，消除金融隐患，增强防范和抵御金融风险的能力，已成为我国银行业当前工作的重点和难点，而要化解金融风险，必须要面对风险，分析其产生的原因，找到了原因，再寻求化解风险的方法和措施，才能做到“对症下药”，达到“药到病除”的目的。下面主要从银行业的角度来分析、论述我国金融风险的防范与化解。
一、金融风险类型及其成因
（一）信贷风险
银行业是一种以部分准备金为支点，以借短放长的期限变换为杠杆，依靠资产组合和资产扩张来盈利的产业。作为商业银行最主要的业务之一，信贷业务无疑在商业银行经营管理中占有举足轻重的地位。信贷风险仍是造成银行业经营困难的主要成因。80年代发生的斯堪的那维亚半岛和美国的银行危机，90年代亚洲国家银行业暴露的系列问题，都是由于信贷风险管理不慎所致。目前，我国银行业的信贷风险主要表现在以下方面：
1、不良贷款在贷款总额中占的比重较大，信贷资金的风险损失严重。据了解，2000年底，国有独资商业银行剔除资产剥离因素和新增贷款大幅增加因素，实际不良贷款率比年初有所上升。不良贷款占比大，甚至有些贷款已经造成坏帐，根本就无法收回，这些反映出多年积累下的结构失衡、效益下降等问题远未解决，不良贷款前收后增的现象仍普遍存在。
2、资金投向单一，难以在结构上实行优化组合。我国银行资金投向一般80%以上用于贷款，较小部分用于库存现金和在中央银行的存款。这使资产的流动性和安全性很低，信贷资金的风险加大。
3、银行自身仍没有一套科学的信贷风险监督与管理的机制，防范和承担风险的能力差。银行信贷资金在一定程度上受到行政干预，政策性贷款在个别银行贷款资产中占一定的比例，国有独资商业银行仍未成为真正的商业银行。银行对信贷风险的评估、鉴别缺乏有效的监测体系。另外，银行呆帐准备金制度不健全，有关部门为此相互扯皮，使银行难以适时适量地冲销贷款呆帐。
4、通过法律途径，依法收贷难。据了解，银行贷款依法收贷存在起诉费用高、诉讼时间长、债务分割不公正、执行难等情况，往往使银行“赢了官司输了钱财”，不良贷款无法收回。
信贷资产风险是信贷资金循环过程中复杂的经济关系相互作用引发的。从我国目前情况看，导致银行信贷资产风险的原因主要有：
1、宏观经济不稳定。经济状况和政策是决定金融运行稳健与否的主要因素。在经济衰退时期，企业和个人等借款人，甚至政府偿债困难，无力归还到期本息，银行贷款质量下降，不良贷款增加。在宏观经济周期的顶峰期，银行往往过度乐观而超量放贷，进而引发资产价格泡沫，90年代初期的房地产热就是一个例证。
2、企业经济效益差是银行信贷风险产生的主要原因。由于现代企业制度改革尚未到位，企业经营机制转变不大，企业经营者缺乏内在动力和压力，导致企业经营管理水平不高，经济效益低下。银行是企业主要的资金供给者，企业大面积亏损，不能及时归还贷款，就使银行贷款变成不良资产，加大了银行的信贷风险，严重影响银行的正常运转。
3、政府介入，财政、金融关系不顺，信贷风险趋于明显。国有商业银行经常被用来为政府支出提供低利贷款，一些地方中小金融机构也被迫对特定地区、特定行业发放贷款，从而具有了半财政的性质，使大量资金因没有效益而沉淀。另外，前段时间国有企业政策性亏损部分应由财政负责解决，但财政该拨未拨，该补未补，亏损数额最后由银行贷款垫付。政府介入，银行替财政垫付的结果，使银行不良贷款比例上升，信贷风险增加。
4、银行信贷经营管理体制存在缺陷。信贷经营管理制度不健全，内控监管不到位是信贷风险产生的内在因素，由于重贷轻管，信贷管理人员力量不足，素质较低，制度不严，基础管理薄弱，从而影响了信贷资金使用的流动性、安全性和效益性，加大信贷风险。
5、金融市场尤其是资本市场的不发达，限制了银行防范和转化风险的能力。我国金融市场目前金融工具比较单调，交易种类比较少，交易手段也欠发达，银行不良贷款不能象国外银行那样借助金融市场防范和转化信贷风险。
6、不健全的市场基础构架。目前我国不完善的会计系统、不完备的信息披露制度、滞后的法规建设都阻碍了对银行业的有效监管和市场规则的运行。划分不良贷款的会计标准不够严密，为银行虚假作帐、隐瞒亏损提供了可能，信贷风险被系统低估并不能得到及时的防范和化解。虚假的信息严重阻碍银行的准确评估，加大潜在的信贷风险。另外，一些法律规定有时也不利于银行的审慎管理，例如限制银行取得不良贷款中的抵押品。
（二）支付风险
支付性风险往往是威胁金融机构生存的最主要和最直接风险，金融机构都把保持流动性放在首位，以保持流动性的同时追求最大盈利为经营原则，目前，我国银行业大面积支付风险得到遏止，但由于资产负债总量控制失衡，支付风险依然存在，问题不可低估、风险不可忽视。停业整顿机构的资产处置工作比较艰难，非自然人债务仍未解决，资产风险处置方法不多，追收效果不理想，支付风险压力加大。
现阶段金融机构支付风险形成的主要原因有：
1、资产与负债的期限匹配失调。最典型的如短债长用，存在着期限短、流动性强的负债被期限长、流动性差的资产所占用的问题。资料显示，2003年，我国银行业的中长期贷款平均增幅大大超过贷款总额增长速度和长期存款增长速度，资产流动性降低。这种状况不改变，一旦遇到经济形势或货币政策发生变化，就有可能陷入支付危机之中。
2、过度依赖短期周转，在对外续借突然发生困难时，会立即陷入支付危机。已经停业整顿的地方中小型金融机构，就是由于过度依赖短期周转，形成大面积支付风险。
（三）利率风险
我国目前市场利率还没有真正形成，利率市场供求的杠杆作用不大。银行一般执行的利率政策都是中央银行规定的基准利率，在基准利率的基础上可以上下浮动，但浮动幅度有一定的限制，超出限制的比例都是不允许的。具体要浮动多少，各金融机构根据自身经营状况而定，如果定的比例不当，就可能导致资产与负债失衡，造成利率风险损失。
从目前来看，利率风险形成的主要原因有：1、机构过度投机。受资金供求关系的影响，金融机构在经营存放款业务时，为了能更多地吸收资金，扩大业务，往往有高进低出的问题，即吸收存款利率高，放款利率低。如果控制不好，就可能形成利率风险。2、利率政策的影响。我国现行利率制度规定，定期存款在利率下降时，仍按原定利率计算，贷款则按新利率分段计算，这样，存期长的存款银行或金融机构就要吃亏，也有可能形成利率风险。3、物价水平变动的影响。市场物价是影响利率高低的重要因素，物价上涨，货币会相应贬值，也就是说通货膨胀会增加货币市场的利率风险。4、国家宏观经济政策影响。从我国国情出发，基本利率的制定必然要考虑到宏观经济政策的要求，如结合国家经济发展政策，对国家要求优先扶持和发展的部门、行业，实行较为优惠的利率；对于国家限制发展的，则要通过利率杠杆予以限制，从而优化资金投向。这影响了金融机构利率变动，有可能形成利率风险。
（四）外汇风险
随着改革开放的深入，以及我国经济市场化、国际化程度的不断提高，我国银行（主要是外汇指定银行）的外汇业务有了长足发展，但由于外部环境的影响和银行内部管理脱节，外汇风险也日益增大，加强银行外汇风险管理，已经迫在眉睫。
目前我国银行的外汇风险形成的主要原因有：1、外汇买卖风险。主要是由于外汇指定银行在经营外汇买卖业务或在以外币进行借款、投资以及随之而进行外汇买卖时所产生的风险。2、外汇信用风险。是外汇指定银行在经营外汇业务时因对方信用问题所产生的外汇风险。3、外汇借贷风险。是由外汇指定银行在以外币计价进行外汇投资和外汇借贷活动中所产生的风险。它包括向外筹资或对外债务中心的汇率风险和外汇投资中的汇率风险。4、外汇储备风险。就是由于储备外币汇率的变动而造成储备资产价值的增加或减少。在当今汇率波动不止的情况下，假如外汇储备的货币单一，一旦储备货币贬值，就要蒙受重大的损失。
（五）收益风险
我国银行修改了准备金提取办法（年初变为年末），以及应收未收利息计算方式（一年变为90天）后，减少了虚假收入，由过去的虚盈实亏，暴露出实际帐面亏损，真实反映了银行的收益风险。收益风险形成的主要原因是由于银行不良贷款比例增高，应收未收利息大量增加以及营业税的大幅上调，银行的收益状况受到了严重的负面影响。目前我国银行的资产过于单一，主要是贷款资产，贷款资产的质量好坏，直接影响到银行的盈利水平。如果银行的不良贷款比例过高，应收未收利息大量增加，必将增加银行的收益风险。
（六）管理与内控风险
金融业内部各项管理与监控制度是否完善、业务人员的素质高低以及业务合规性与否是产生金融风险的内因。银行由于机构内部管理与风险控制出现严重漏洞，或者决策出现严重失误，将会导致重大资金损失。长期以来，国有独资商业银行“官办”色彩浓厚，没有建立起现代金融机构的内部治理结构、内部约束和激励机制，机构重叠，权力分散，人员过多，浪费严重，潜在严重的风险。大多数银行及其他金融机构也没有真正建立起统一法人管理体制，管理松弛，内控薄弱，发生大量违法违规经营和金融案件。在过去相当一段时间，许多银行的分支机构不经总行授权，独立对外投资办经济实体、投资股票和房地产，独立对外提供担保和拆借资金，发放大额贷款和开出大额信用证，绕规模发放贷款和从事帐外经营，孕育了大量的银行不良资产，潜伏较大的金融风险。
二、防范和化解金融风险的措施
我国金融风险是长期积累起来的，化解也要一个长期、艰苦的过程。根据金融风险的成因，提出防范和化解金融风险的措施和对策。
（一）建立良好的宏观经济环境
国内外的经验充分表明，金融稳定的前提和基础是良好的宏观经济环境。没有稳健发展的企业，没有健康的投融资机制，没有国有企业体制改革的深入，金融机构风险的防范和化解只能是事倍而功半。因此，各级地方政府与部门要加强对企业改革的指导，加快地区经济结构、产业结构和债务结构的调整，不断培育国内外市场上有持续竞争力的生力军。另外，投融资体制的改革必须深入。项目怎么酝酿产生，怎么咨询评估，项目法人如何组成，各起到什么作用，各负什么责任，彼此之间有什么样的责任界限和“防火墙”，如何强化投融资的约束和激励机制，如何建设永远负无限责任的社会中介队伍，这些必须有突破性进展。
（二）努力提高经营管理水平，把银行办成真正的银行
1、改变经营观念，建立与市场相适应的银行经营管理体制。商业银行要树立“资产质量高、经济效益高、自身信誉高”的“三高”观念，认真贯彻稳健经营从严治行的方针。建立适应市场经济的现代商业银行科学经营管理体制。提高服务质量水平、增强信誉、塑造金融企业良好的形象，加强企业文化建设。
2、以资产负债管理为基础，加强集约经营，提高经营效益。资产负债管理是银行业经营管理的基础，也是银行自主经营、自负盈亏、自担风险、自我约束的重要手段与机制。因此银行必须保持资产负债间恰当的比例，力求资产与负债之间期、量、本的对称平衡，以便在资金营运流动性、安全性和盈利性协调统一的基础上，优化资产质量，降低负债成本，提高经济效益。
3、完善风险管理机制，切实提高资产质量。信贷资产质量低，不良资产比例大，是银行业经营管理水平不高的集中表现。因此必须进一步完善风险管理办法，加强风险的防范和化解工作。在风险防范与控制方面，要认真落实贷款“三查”制度，进一步完善贷款审批责任制度、审贷分离制度、贷款风险度管理和贷款担保制度，要以《商业银行法》和《担保法》为准绳，完善贷款合同要素；完善贷款质量检测制度，按照国际通用的分类方法重新界定现有资产中的不良贷款，贯彻中国银行业监督管理委员会五类贷款划分标准；加强稽核部门对贷款质量的稽核和对信贷资产风险管理状况的总体评价。通过转化风险和盘活存量，使资产质量得到有效的提高，
4、坚持以效益为中心的经营原则，促使整体效益的全面提高。效益性、流动性、安全性是商业银行经营的基本准则。安全性是前提，流动性是保证，而效益性则是商业银行经营的根本目的，流动性、安全性是实现效益性的基本条件。只有正确处理三者之间的关系，才能规避风险、确保安全，取得最佳效益。同时，银行必须强化利益分配机制，强化财务管理机制，强化财务监控机制，才能实现经营的核心目标。
5、优化内部机构设置，提高经营管理效率。银行要按照自身的经营原则，在机构设置上注重规模效益，减少管理层次。建立淘汰机制，通过考试、考核制度，淘汰不合格的人员，以形成奖勤罚懒、优胜劣汰的用工制度。同时要注重人才的储备和培养，在银行内部形成一种尊重人才、关心人才、爱护人才的风气，建立一种及时发现人才，用好人才，留住人才的用人机制。
6、依法经营，健全银行的内控、外防制度。在市场经济条件下，银行经营过程中风险与收益同在，关键是如何尽可能地防范和化解风险，把风险控制在最低限度。因此，银行业必须严格遵守《中国人民银行法》、《中国银行业监督管理法》、《商业银行法》、《票据法》和《担保法》等各种金融法律规章制度，实行稳健经营，建立健全银行对内的稽核监督体制，强化内控约束机制，建立起具有高度独立性、权威性、管理严谨、运作规范、垂直领导、直接向法定代表人负责的稽核管理体制，把全行每一层次、每个部门的经营活动，全都置于严密的稽核监督之下。
（三）建立现代企业制度，确立新型银企关系
目前，我国企业是金融业最主要的资金需求者和资金使用者，企业经营风险是金融风险的主要来源。因此，必须深化企业改革，建立现代企业制度，使企业成为市场经济的主体，从而确立新型的银企关系。消灭长期以来企业吃银行的局面，确定银行与企业都处于平等的市场主体的地位，都是独立的企业法人，都要有自负盈亏，自主经营，自担风险的责任。银行与企业的关系不再是资金供给关系，而是资金买卖关系，银行不再象以前那样无条件地承担供应信贷资金的责任，而是严格按照“三性”的经营原则择优提供资金。由此可见，只有深化企业改革，确立新型的银企关系，才能从根本上降低金融风险，稳定经济金融秩序。
（四）加强和改进金融监管，防范和化解金融风险
加强和改进金融监管工作，必须首先实现认识上的转变，要从建立社会主义市场经济的高度，认识中国人民银行的中央银行性质和职责，认识中国银行业监督管理委员会的监管职责，切实将工作重心转移到金融监管上来。
1、建立金融监管运作体系。（1）在原计划资金利率储蓄管理部门的基础上建立资金监控系统。主要监管存款准备金、邮政储蓄等人民银行基础货币的增减变化情况，商业银行对公存款、储蓄存款的增减变化情况和存款来源结构，商业银行各项贷款结构及具体投向，商业银行的风险管理，资产负债比例管理制度的比例监控，掌握本地区的货币投放、贷币回笼、货币流通量及货币流出情况，检查金融机构的利率政策、储蓄政策的执行情况，对违规违纪行为及时查处，以维护政策严肃性。（2）在调研和金融研究部门基础上建立经济金融运行监测系统。通过资料报送制度的分析，掌握本地区经济金融运行状况，预测发展趋势，以便有针对性地开展调研，提出化解金融风险的对策建议，提供科学的决策依据。（3）在稽核、监察、金融管理部门的基础上建立稽核、监察、金融机构监管系统。引导各金融机构按经济合理的原则布局网点，监管其业务的合规性和合法性；对金融机构执行金融法规行为进行定期或不定期、侧重或全面稽核检查；参与各金融机构对违法案件特别是大案要案的查处，按照人民银行职能转换和金融机构转换机制的要求，从过去侧重对机构的审批转向金融法规的监管和专项业务的监督上来，从对一个单位一个项目的稽核转向全面的稽核监管上来，从案件的报送转向主动参与案件的查处和对于银行廉洁自律的监督上来，从侧重搞好内部服务转向整个金融系统的服务和“三防一保”上来，从事后监管转向事前预警，建立防范措施。（4）建立资本和外汇监测系统。坚决制止乱集资；加强对三资企业用汇管理的同时，重点强化对外汇指定银行的业务管理，监督其按规定从事外汇经营，查处其违法经营行为，保证国家外汇管理体制改革的正常运转。（5）建立资金清算系统。防止金融机构的资金割据化局面，对从自身利益出发而压单、压票、无理退票行为要从快、从严处罚，保证汇路畅通。
2、强化金融监管措施。（1）完善金融立法，强化金融执法。金融法律、法规是我国实施金融监管、保障金融安全的法律依据，也是金融监管规范化、法制化的根本保证。人民银行职能转换后，我国年初重新颁布了《中国人民银行法》、《中国银行业监督管理法》等一批金融法律、法规，在实践中起到了积极作用。但我国金融立法任务仍很重，在某些立法方面明显滞后，同我国的金融改革和保障金融安全的要求还不相适应，这必须要健全、完善。在完善金融立法过程中，还应加强研究法律、法规的可操作性问题。金融监管所要求的是有效监管，从法律规范的表现上应尽可能细致、深入，具有可操作性。从维护社会主义经济金融秩序的严肃性出发，必须强化金融执法，确保有关法律的实施，监管各类金融机构的行为以及及时采取措施，纠正违章行为和遏制金融犯罪。（2）增强金融透明度。金融透明度是金融业有效监管的基础，是金融运行规范化的主要内容和重要标志。离开了信息披露的规范化，市场的规范化就无从谈起。我们必须加强对金融透明度和信息披露的研究，根据我国国情，以法律的形式进一步明确规定有关金融活动信息披露的义务人、信息披露的内容和形式、信息披露的原则和标准，以便进一步加强我国的信息披露制度。从立法上明确规定不披露的信息，如公开会违反社会公共利益；法律法规维护并允许不予披露的商业秘密；内幕信息和敏感性信息等，从而保证政府和金融机构对金融市场实行统一管理和有效监督，创造一个真正公开、公平、公正、安全的金融市场秩序。
资 料 来 源
1、《现代金融监管》 李早航 中国金融出版社 1999.9
2、《银行风险与审慎监管》 王书刚、王之棉 辽宁人民出版社 1994.2
3、《商业银行业务经营与管理》 曹龙骐 华南理工大学出版社 1997.3
4、《深化金融改革，加强金融监管系列讲座》 中国人民银行培训中心编 金融音像出版社. 1999.4
5、《中国金融》 （2004年第8期）
6、《中国人民银行法》
7、《中国银行业监督管理法》
8、《商业银行法》
9、《担保法》
