[摘 要]：随着我国加入WTO，全球经济一体化以及中国资本与外国资本的交融与跨国流动，公司财务管理国际化已成必然趋势，传统的财务理论与财务管理制度、方法已无法适应公司理财国际化和现代化的要求,研究加入世界贸易组织公司财务管理工作所带来的影响与新问题具有重要的理论与现实意义。
[关键词]：世界贸易组织 公司财务制度 财务管理
目 录
摘要 ……………………………………………………………1
关键词……………………………………………………………1
1．引言………………………………………………………………3
2．影响………………………………………………………………3
2．1 加入WTO我国公司财务管理面临的问题……………………3
2．2 加入WTO对公司财务管理的影响……………………………6
2．3 加入WTO后公司财务管理对策……………………………8
3．结论………………………………………………………………12
参考文献…………………………………………………………13
加入WTO对我国公司理财的影响
1．引言
什么叫公司理财？公司理财主要是探讨公司管理层在追寻公司目标的过程中所进行的筹资和投资决策。什么叫WTO？（World Trade Organization ，简称WTO）成立于1995年1月1日，其宗旨是：促进经济和贸易发展，以提高生活水平、保证充分就业、保障实际收入和有效需求的增长；根据可持续发展的目标合理利用世界资源、扩大商品生产和服务；达成互惠互利的协议，大幅度削减和取消关税及其他贸易壁垒并消除国际贸易中的歧视待遇。WTO的加入对我国社会经济的各个方面将带来很大的影响.本文分析了加入WTO我国公司财务管理面临的问题和加入WTO对公司财务管理的影响，并提出了公司财务发展与变革的对策.
2．影响
2．1加入WTO我国公司财务管理面临的问题。
（一）公司理财环境的深刻变化
理财环境是影响公司财务管理的内部与外部条件。中国加入WTO后，公司财务管理的外部条件发生了重大变化。随着商品市场、资本市场、产权市场和人才市场的国际一体化发展，商品、资本、产权、人才在世界范围内自由流动的趋势不断增强，公司理财的范围已从国内迅速扩展到全球。世界上其他国家发生的经济危机、金融危险、政治危机与军事冲突，以及商品与服务出口收入与外汇汇兑损益的形成等，必将对公司的财务状况与财务成果产生重大影响。我国经济改革开放到加入WTO的20多年里，人们的财务管理观念（主要是指导思想）发生了第一次根本性的转变。在计划经济时期，产品经济决定了财务是生产的附属物，资金需求、成本开支、收入取得、利润分配都由企业生产经营计划决定，是一种适应型、服务型财务，在财务观念上认为财务是被动适应生产需要的服务，财务工作的优劣要以生产经营计划完成的好坏来衡量。企业财务计划纳入部门财务计划，部门财务计划纳入国家财政预算，企业财务是一种无风险财务，如果有什么风险都由国家财政承担（如亏损补贴、坏帐冲销等）。随着经济体制由计划经济体制向市场经济体制的根本转变，市场经济是利润导向的经济，财务的盈利目标一跃而为企业各种生产经营活动的总目标，财务则由计划经济条件下的适应型、服务型摇身一变为主导型、控制型财务；财务对企业生产经营活动的方向、规模、结构产生了主动的导向作用，生产经营活动的优劣要以财务目标完成的好坏来决定。市场经济本身就是一种风险经济，财务也由计划经济下的保守财务向风险财务转变。 我国加入世界贸易组织后，人们的财务观念迎来第二次根本性的转变。第二次根本转变的动因是WTO带来经济全球化趋势的加快，国内市场与国外市场紧密连结成一个国际大市场，企业财务收益不仅来自国内，也来自国外，企业财务风险也由国内财务风险与国外财务风险构成。随着跨国公司的兴起，市场竞争也由单个企业之间的竞争重点转向跨国公司与大企业集团之间的竞争。由于国外财务风险相对于国内财务风险而言不可控的程度更高（外国的政治经济形势与政策变化更难于预测），风险更大，在财务观念上则不仅是主导型、控制型理财（着重于国内生产经营活动），更要重视竞争型、风险型理财（着重于国际财务活动），要重视与外国（或地区）发生经济往来的企业签定财务合约，并认真监督执行。在财务风险大的情况下，财务安全成为一个突出问题，企业在外国（或地区）进行投融资或取得收入、进行分配，都要考虑财务安全的需要，事先采取财务风险防范措施，避免和减少财务损失。总之，由于财务观念的根本性变化，要求公司财务管理人员的视野从国内扩展到国际，从比较既定的国内理财环境下的理财问题研究，向经常变动的国际理财环境下的理财问题的研究转变。这就不仅要研究国内财务与会计法规，更要研究国际会计准则与财务法规和惯例，要求具备国际经济、国际金融、国际财务、国际法规的多方面知识，公司财务管理人员的知识结构需要进一步优化，才能适应新形势的需要。
（二）公司财务管理主体的明显变化
财务管理主体是指进行财务活动的经济组织与个人。随着经济全球化的发展，一大批跨国公司迅速成长起来，成为经济全球化的载体，成为国际财务管理的主体。为适应这一重大变化，党的“十六大”报告明确指出：“通过市场和政策引导，发展具有国际竞争力的大公司、大企业集团”。
（三）公司财务管理内容的重要变化
由于公司理财环境与财务管理主体的变化，公司跨国进行投资、融资、商品与服务交易和跨国进行企业兼并与收购重组等经济活动十分频繁，这就使财务管理内容不断扩展，国际投资、融资、跨国财务结算、国际税收交纳、跨国资本重组和外汇收支控制成为公司财务管理的重要内容。
（四）公司财务管理方法的显著变化
由于公司理财环境、财务管理主体与内容的变化，使公司财务管理方法也变得十分复杂。原来财务管理中，以各种财务状况发生概率可以确定为假设条件的财务风险分析方法将不完全适应国际投资与筹资的风险分析，因此，必须研究财务状况发生概率难以确定的复杂条件下进行投融资风险分析的新方法。WTO规则虽对各国关税的幅度有总的规定，但并未规范各国的国内税收与税率，各国税收水平仍有较大差别，因此，国际税收筹划也不断发展起来。此外，随着国际市场的迅速发展，衍生金融工具日新月异，这些新的衍生金融工具的运用方法也层出不穷。
2．2加入WTO对公司财务管理的影响。
(一)公司理财环境的深刻变化理财环境涉及范围广泛其中最基本,最重要的是法律环境,金融市场环境和经济环境.良好的法律环境,一方面为公司的合法经营保驾护航,一方面公司也要依法经营,遵守规则,否则会受到法律惩罚.发达的金融市场环境,既为公司提供筹资和投资的场所便于公司长短期资金相互转化,又为公司理财提供有用信息.经济环境主要包括经济发展状况,政府经济政策,通货膨胀,利率波动,竞争等诸多方面的因素.理财环境是影响公司财务管理的重要条件.中国加入WTO后,公司财务管理的外部条件发生了重大变化.随着商品市场,资本市场,产权市场和人才市场的国际一体化发展,商品,资本,产权,人才在世界范围内自由流动的趋势不断增强,公司理财的范围已从国内迅速扩展到全球.世界上其他国家发生的经济危机,金融危险,政治危机与军事冲突,以及商品与服务出口收入与外汇汇兑损益的形成等,必将对公司的财务状况与财务成果产生重大影响. (二)公司财务管理主体的明显变化 财务管理主体是指进行财务活动的经济组织与个人.随着经济全球化的发展,一大批跨国公司迅速成长起来,成为经济全球化的载体,成为国际财务管理的主体. (三)公司财务管理内容的重要变化 财务管理是与投资决策,筹资决策和资金的日常管理联系在一起.财务管理的内容从理财活动分:1. 筹资管理;2. 投资管理;3. 分配管理;4. 日常管理.从管理的职能分:1. 财务决策;2. 财务计划与控制;3. 财务分析与评价.由于公司理财环境与财务管理主体的变化,公司跨国进行投资,融资,商品与服务交易和跨国进行企业兼并与收购重组等经济活动十分频繁,这就使财务管理内容不断扩展,国际投资,融资,跨国财务结算,国际税收交纳,跨国资本重组和外汇收支控制成为公司财务管理的重要内容. (四)公司财务管理方法的显著变化 由于公司理财环境,财务管理主体与内容的变化,使公司财务管理方法也变得十分复杂.原来财务管理中,以各种财务状况发生概率可以确定为假设条件的财务风险分析方法将不完全适应国际投资与筹资的风险分析,因此,必须研究财务状况发生概率难以确定的复杂条件下进行投融资风险分析的新方法.WTO规则虽对各国关税的幅度有总的规定,但并未规范各国的国内税收与税率,各国税收水平仍有较大差别,因此,国际税收筹划也不断发展起来.此外,随着国际市场的迅速发展,衍生金融工具日新月异,这些新的衍生金融工具的运用方法也层出不穷.
(五）要维护财务信用 WTO协议的执行是建立在各成员之间的商业信用和财务信用的基础之上的，对不遵守信用的成员将受到惩罚。我国企业经理与财务主管人员对遵守信用问题应高度重视。在自己的货物、服务为知识产权输出时，一定要事先通过网络或可靠渠道了解对方企业的信用纪录和企业经理的个人信用纪录，情况不明时不能随便与对方签定合同与发出货物，防止被外国的骗子与信用不良的人欺诈。当企业从国外进口货物、服务与知识产权时，应该诚实守信，在收到进口物品并验收合格时，应及时支付对方货款，绝不能“赖帐”，破坏了自己的信用，使自己在国际贸易中被淘汰出局。为了帮助企业维护商业信用与财务信用，政府有关部门应在大力气建立我国企业与经理人员、财务主管人员的企业信用体系和个人信用体系，同时开展查询服务，充分发挥政府职能部门在维护信用中的作用。 2.3加入WTO后公司财务管理对策。
按照WTO规则，中国的金融服务市场必须在规定的时间表内对外资开放，或许对财务公司的直接冲击不如其他金融机构，但是由于其所依附的企业集团将会受到很大的影响，进而会间接影响到财务公司的生存和发展，所以财务公司必须同其他金融机构一样要尽快完成自己的升级换代，提升竞争力。财务公司要解决的首要而紧急的问题有： (一)人才问题。
人才是财务公司面临的一大难题。由于国有企业的现状，工资待遇的劣势以及激励机制的欠缺使财务公司很难留住人才。人世后我国金融业将全方位地对外开放，外资金融机构将会登陆中国金融市场，蚕食中资金融机构的市场份额。然而人世带来最大的冲击也许不是在金融业务上，而是优秀人才的流失。外资金融机构进入中国后首要的任务就是要网罗一批优秀的专业金融人才，而这部分人才“跳槽”很可能会卷走客户、经营秘诀等，这将会使我国金融机构丧失竞争优势。当前，我国财务公司的选人、用人机制基本上按照所属集团的政策执行，没有充分反映出金融行业的特点和要求。建立科学、有效的激励机制，是激发员工干劲不可缺少的手段。要打破分配上的大锅饭，树立按劳分配、效率优先的思想，拉大分配档次；对财务公司核心管理人员，应当按照市场机制定价，可采用年薪制、股票期权制，把他们的收益与企业的收益紧紧地联系在一起；对普通管理人员，薪酬和工资取决于人才的市场价格，奖金取决于工作表现和创造的业绩，以提高他们工作的积极性和创造性。 （二）硬件设备
由于财务公司面对的只是集团公司成员，所以很多财务公司还在使用手工做账，没有与企业集团成员的财务处通过网络连接起来，对企业所发生的情况反映相当迟钝，因此解决设备问题，与各成员企业之间能够实时联系，是集团公司和财务公司必须要解决的问题。 （三）服务范围
财务公司面对的对象范围过于狭窄。根据《管理办法》规定及财务公司可从事的业务范围以及现实情况，对内服务为公司成员，对外服务只有相关金融单位，与外界的业务联系太少；财务公司急需扩张业务范围，使之能在规定的范围内开展与集团公司的业务相关但又不会受集团发展周期影响的业务，这方面可以借鉴大跨国公司财务公司的经验。 （四）财务公司对待风险的态度
财务公司由于其服务范围的狭窄，及本身的现实状况，不能有效地应对风险。随着财务公司业务的社会化（如发行财务公司债券，买方信贷，产品融资租赁及代理集团内部企业债券的销售等），其潜在的风险已逐渐由集团内部发展到集团外部，与金融企业往来的增加也使这种潜在的风险扩大到整个金融体系。新《管理办法》对财务公司的监管也提出了一系列新的要求，突出了集团公司及股东单位对于防范和化解财务公司风险的责任。增强风险意识，防范金融风险是财务公司得以健康发展的重要保障。 （五）财务公司应充分利用中国人民银行赋予的职责和经营范围来开展自身的业务。作为资金来源的渠道之一，发行债券对于财务公司是一种非常有效的方式，财务公司因为自身的原因资金实力有限，必须借助外部的力量来帮助集团公司发展壮大，同时又使自身不断完善。企业内部的资金来源常常受到企业的经营状况的影响，那么财务公司必须利用好债券发行渠道来为企业集团筹集短期或长期发展资金，以帮助企业度过难关。另一方面财务公司应加深对资本市场游戏规则的熟悉。办理集团成员单位产品的消费信贷、买方信贷及融资租赁是财务公司非常重要的业务，这项业务将极大地促进企业产品的销售和企业产品的市场竞争力，提高企业在市场上的综合竞争力，同时也有助于提高财务公司的经济效益和抗风险的能力。
（六）树立国际财务协调观念 世界贸易组织的职能有：组织成员进行多边贸易协议的谈判，促进协议的执行、管理；为成员提供谈判的讲坛和谈判结果执行的机构；管理争端解决的规定和程序；管理贸易政策的评审机制；为达到全球经济政策的一致性，以适当方式与国际货币基金组织及世界银行进行合作等。可见，WTO的产生是为协调各贸易成员在货物、服务和知识产权买卖中的经济关系服务的。这种协调是多方面的，其中包括国际财务协调。国际财务协调主要表现在遵守贸易协议中有关财务的条款，诸如货物、服务和知识产权定价的依据、价格补贴的范围、收入结算的要求等。我国公司高层主管人员不仅要懂得国内的财务法规与制度，而且应懂得世界贸易协议中的有关财务条款。树立国际财务协调观念，应注意解决以下两个基本问题。 １．国内财务法规与WTO财务条款的协调。中国加入WTO后，我国政府有关部门已全力清理国内各种法规，对明显不符合世界贸易协议规定的过时法规加以废除或修订，因此从总的方面看，国内财务法规与WTO财务条款不会有大的抵触。但是，由于各国国情不同，特别是中国是以一个发展中国家的身份加入WTO的，按照WTO的有关规定，在降低关税、减少与逐步消除非关税壁垒和市场准入方面仍有一个过渡期，在五年之内还允许有一定的区别。在此期间，公司高层主管人员应运用WTO的规定，保护自己的财务利益。例如，WTO关于补贴与反补贴措施协议中，将补贴分为被禁止的补贴、可控告的补贴和不可控告的补贴三类。前两类要立即取消，第三类补贴可在协议生效后保留五年。公司高层主管人员对自己出口产品的补贴也应区分三种情况加以处理，做到既遵守WTO规定，又维护自己的权利。除了五年过渡期内的财务协调之外，对经常性的财务协调也要特别重视。例如，关于出口货物价格构成因素与定价方法的规定，公司也应遵守，切不可将国内某些“打价格战”的不良做法搬到世界贸易中去，否则会遭到外国反倾销的诉讼而损失惨重。当然，对于外国某些恶意的反倾销诉讼，公司也应提出详细的成本资料与其他有关定价资料，勇于应诉，力争获胜。 ２．公司财务制度与国际财务惯例的协调。国际财务惯例是国际上大家认可的一些财务处理办法，虽不一定全部在WTO有关财务条款中规定，但由于是大家的习惯做法，也就有一定的合理性。公司高层主管人员在制定公司财务制度时应了解有关国际财务惯例，尽可能做到协调一致。例如，国际上有关财务评价的习惯指标与分析方法，公司在向外国投资者提供财务分析资料时应该充分体现，使外国投资者一目了然。又如，外国跨国公司在公司财务治理方面实行首席财务官负责制，我国公司应改变原来的总会计师负责制，实行首席财务官负责制，从而完善公司财务治理结构，协调公司内部的财务关系。3．结论
财务管理是现代公司管理的核心，只要公司高层主管人员能适应中国加入WTO后财务管理面临的新形势，进行财务观念的全面更新，面且决定经营战略及模式时应当对这些影响公司经营管理的因素予以充分的考虑，必须进行财务管理的全面更新，科学确定财务管理目标，优化公司理财行为，提高公司经营绩效，这样式就一定能开创公司财务管理的新局面，使公司在国际竞争中不断取得新胜利。
参 考 文 献[1] 张幼文.《加入WTO后我国金融业的发展》[M].1版.《上海金融》.（3）
[2] 罗福凯、田来、吴树彪.《中国加入WTO后的企业财务问题》[M].1版. 《上海会计》2001（5）
[3]贺春临、吴姚东.《WTO规则对我国税收体制的影响》[M].1版.财经科学，2002.1期[4] 周颖 、杜玉梅 .《企业管理》[M].1版.上海财经出版社.2006年版
[5] 王柄才. 《与狼共舞－－中国加入WTO》[M].1版. 中国书籍出社.2005年版
[6] 岳咬兴.《国际贸易政策教程》[M].1版.上海财经出版社.2006年版
