目 录
一.国有商业银行现有体制的弊端。
1、产权关系问题。2、权责关系问题。3、机构设置问题。
二.国有商业银行面临的挑战。
1、面临金融全球化的冲击。2、加入WTO的挑战。3、国内深化金融改革的需要。
三.国有商业银行实行股份化改革的重要性。
1、能有效地克服国有商业银行存在的弊端。2、能从根本上转变银行经营机制。3、能改变银行负债结构，有效提高资本充足率，增强银行的实力。4、能对银行经营者产生一定的约束作用，有利于对银行的社会监督。
四.国有商业银行股份化改革的途径。
内 容 摘 要
关键词： 股份制、资本结构、治理结构、现代金融企业
随着金融经济全球一体化进程的加快，中国金融业不仅要应对外资银行的冲击，还将迈出走向国际市场的步伐。为抗拒外资银行的体制优势带来的冲击，只有将我国国有独资商业银行改革为国家控股的股份制商业银行，进而通过股份制形式筹集银行资本，按市场规律塑造资本结构和治理结构，按股份公司的经营机制进行经营管理，成为现代金融企业，才是国有商业银行的发展方向。
论国有商业银行股份化问题
一 国有商业银行现有体制的弊端。
作为我国银行业主体的国有商业银行经过一系列的改革，正全面摆脱计划经济的桎梏，建立了商业银行的运行机制，专业银行商业化进入了实质性的实施阶段。但由于受计划经济的长期影响，旧体制下形成的意识形态和行为惯性，使国有商业银行深化改革受到一定影响，传统金融体制的弊端逐渐显露出来。其主要表现是：
1、产权关系问题。尽管我国国有银行在形式上采取了《公司法》中国有独资公司的构造，但是国家对国有独资商业银行的绝对所有权，使得银行作为企业法人实际上并不拥有法人财产权，没有实现所有者权利的能力，是一个不合格的市场主体。作为国家考核的国家垄断经营，没有作为构成国有商业银行自身的利益实体来对国有商业银行行使真正意义上的经营管理职能，其管理受国家政府的直接指挥，其信誉与国家信誉紧密相连。所以，国有商业银行在体制上很难完全实现向商业银行的转变；在制度改革上不能完全按照现代企业的方式运行；在业务上常常被要求更多地为国家的政策服务，形成了法人治理结构的不甚合理。
2、权责关系问题。无论是在高度集中的计划经济体制下，还是1992年以后，非国有经济在我国国民经济中的重要地位日益显现的情况下，国有商业银行的绝大部分贷款都集中于国有企业。在单一的国有产权制度下，国有商业银行很难做到“责权明确”， 因为企业和银行的产权主体都是国家，主体的同一性使两者的契约关系产生了非强制性，客观上形成了国有企业与国有银行的相互依赖、相互依存的关系，这种“家族性质”的借贷行为，是一种软约束，必然带来国有商业银行的资产质量差、经营效益低、风险增大等普遍存在的问题。同时，由于银行承担的风险与获得的利益存在不对称性，即将利益留给自己，把风险留给国家，形成的利益强驱动、风险弱约束的机制，必然造成管理水平粗放。具体表现：一是在经营上现代经营意识淡薄，金融创新能力差，还是以传统银行业务为主。二是在风险防范体系上忽视资本金约束和成本因素，不能运用信贷资产管理手段回避风险。
3、机构设置问题。历史形成的各国有商业银行按照行政区划分和专业分工设置内设机构的局面迄今没有大的改变。它的组织结构采用的是总分行制，在统一法人的管理模式下，分支机构遍布全国。其缺陷是：（1）不利于决策层将正确的决策有效地贯彻以及及时纠正错误的决策。（2）管理水平差异大，避免不了有的机构违规和超授权经营形成的风险由全行承担。（3）银行内部监督和审计受其约束，职能作用比较薄弱。所以，管理层次多、机构臃肿、相互掣肘的现象已经成为各国有商业银行沉重的负担。
虽然这些问题在相当程度上是历史和环境长期作用的结果，但不能否认的是目前我国的金融改革，特别是国有商业银行的改革步伐滞后于经济体制改革的进程。基于在我国的商业银行体系中国有商业银行占据绝对优势，其规模无论是在金融体系，还是企业群体之中，一直处于超大型企业集团的独特地位，以致在建 立社会主义市场经济体制，仍然是国民经济体系中的重要支柱，承担着支持改革和发展经济的特殊责任。因此，在经济体制改革中，国有商业银行的体制改革能否成功，对中国经济体制改革至关重要，是中国经济改革的重要一环。
二 国有商业银行面临的挑战。
1、面临金融全球化的冲击。经济全球化逐渐成为世界经济发展引人注目的大趋势。金融资本全球化是国际资本流动发展的重要阶段，是金融资源跨越国界通过多向和多边流动，在全球范围内实现重新配置的过程，是一系列经济金融活动规律调整的结果。国际资本流动促进了全球金融市场一体化进程，带动了金融体系的国际化，在一定时期内将对我国金融体系的稳定性会产生很大的冲击。中国参与经济金融全球化，就要解决国际资本在中国的流动问题，而国际资本流动的前提是利率的自由浮动，要求利率市场化，要与国际金融市场相联系，而这些都与我国现行的金融体制不相适应。我国的国有商业银行要真正走入世界金融体系之中，适应金融全球化、金融市场化这一不可逆转的潮流，就必须深化改革，为适应市场经济发展要求，构建完善中国金融体系。
2、加入WTO的挑战。目前中国已加入WTO，根据入世承诺，到2006年底中国将全面开放银行业。加入WTO，意味着中国银行业将遵循国际上通用的市场经济规则，按照市场经济的一般规律来办事。完备的价格机制、供求机制、利益机制等市场机制的建立，都将大大加剧市场竞争的激烈程度。而在全面开放市场之前，如果不能通过深化体制改革提高四家国有商业银行的综合竞争力，中外资银行之间的差距将进一步扩大，其后果不仅四家国有商业银行将受到巨大冲击，还会延缓中国银行业市场化发展进程。
3、国内深化金融改革的需要。建立和完善市场经济体制要求金融体制改革进程与其相适应，从一定意义讲，经济与金融是主从关系，是主体与配套的关系。深化金融体制改革，建立和完善组织体系、市场体系、监管体系和调控体系，其重点就是对国有独资商业银行进行综合改革。所以，深化金融改革将推动国有商业银行加快改革步伐。
三 国有商业银行实行股份化改革的重要性。
股份制具有资本社会化、风险社会化、管理社会化和生产社会化的特点，因而它是最适应市场经济体制的现代组织形式，是世界各国都普遍采用的资本组织形式。从国外银行发展的实践来看，尽管各家银行有不同的发展模式，但在产权结构上的股份化结构形式则是世界性大银行的共同选择。股份制商业银行具有显著的制度优势，其特点是：产权关系明晰，经营责任明确，经营机制灵活，资本实力提高以及利于社会监督等。所以，国家控股、权责明确的现代金融管理体系，也是我国国有商业银行改革的最佳选择。
1、能有效地克服国有商业银行存在的产权结构单一及国有产权固有的弊端，使之成为典型的现代商业银行。银行在产权体系中引入民营化的股权，实现产权多样化，通过股东会、董事会、监事会之间权利的制约，进一步规范银行业务，使银行的公司治理结构得到真正的完善,真正成为自主经营、自负盈亏、自我发展和自我约束的市场主体。
2、能从根本上转变银行经营机制，按市场机制实现信贷资源的优化配置和结构调整。首先，按股份制的要求建立组织架构，设立银行董事会和总经理职位，聘用最优秀的人才主持银行日常工作，实行两权分离，承担责任和风险，并接受严格的监督；其次，各个营业机构变成相对独立的经营实体，强化了银行内在的债的比例减少，短期负债在不同的银行机构之间快速流动，使得国有商业银行很多机构的流动性风险上升。要想解决国有商业银行资本金不足的问题，在当财务约束，克服当前普遍存在的缺少权利、实际不负责任和不承担风险的问题，进而使银行真正按“三性”的原则进行经营，提高效率，增强竞争力。第三，发挥市场机制配置资源的作用，实现信贷资源在不同性质、不同地区和不同企业的流动，促进信贷结构的调整。第四，股份制形式使各分支机构相对总行更具有独
立性，不仅具有经营责任的约束机制，也有利于分散经营风险。
3、能改变银行负债结构，有效提高资本充足率，增强银行的实力。从我国国有商业银行的负债结构来看，由于长期资本证券市场的发展，银行的负债结构发生了变化，短期负债的比例增加，长期负前金融资产的增长速度已大大超过财政收入的增长速度的情况下，财政继续注资有很大的局限性；通过商业银行发行金融债券补充资本，又存在很大的风险。股份制则具有很大的优越性，通过资本市场，“不仅是简单地接上了一条输血管，更重要的是将银行改造成为一架造血的机器”
4、能对银行经营者产生一定的约束作用，增加经营的透明度，有利于对银行的社会监督。银行经营监督的社会化，使经营活动更加理性。按照股份制的要求，建立内部治理结构，董事会和总经理，明确各自的责任，股东行使对银行高层管理人员的监督权利，表达对银行经营能力的评价，并通过成立监事会进行有效地监督。同时，银行权益分配的社会化，通过回报率的高低检验银行的业绩，在社会的压力下，商业银行将自动加强资本运作与经营，以便获得尽可能高的运营效益。所以，为了充分提高银行资本运作的透明度，就要既服从股份公司严格的法律规范，又要接受社会公众的监督。
四 国有商业银行股份化改革的途径。
根据加入WTO所面临的形势和挑战，四家国有商业银行综合改革的总目标是：紧紧抓住改革管理体制、完善治理结构、转换经营机制、促进绩效进步这几个中心环节，在加入世贸组织过渡期内将大多数国有商业银行改造成资本充足、内控严密、运营安全、服务和效益良好、具有国际竞争力的现代化股份制商业银行。四家国有商业银行要按“一行一策”的原则，利用3年左右的时间对公司治理结构、管理体制、经营机制进行彻底的、规范的改造，具备条件的银行可以改组为国家控股的股份制银行；在股份制改造的安排上，根据各行条件，有的可能早一些，有的可能晚一些。中国银行、中国建设银行要在2007年以前确保达到预期改革目标。
四家国有商业银行历史包袱是多年积聚起来的，是国民经济深层次矛盾的综合反映。近年，中国政府选择中国银行、中国建设银行进行股份制改革试点，并动用450亿美元国际储备向两家试点银行注资，为股份制改革创造条件。这一改革举措表明了中国政府实施金融改革的坚强决心，获得了国内外舆论的普遍好评。此次中国政府动用450亿美元国际储备等向两家试点银行注资是财务性重组措施，将产生积极作用。但是，两家试点银行股份制改革真正要取得成功，仅有注资是远远不够的，关键还在于转变经营机制，加强内部管理，建立良好的公司法人治理结构。借鉴国际先进银行经验，结合国有商业银行特别是两家试点银行实际情况，建立良好公司法人治理结构的主要措施包括以下十个方面：
一是建立规范的股东大会、董事会、监事会和高级管理层制度。根据现代公司治理结构要求，按照“三会分设、三权分开、有效制约、协调发展”的原则设立股东大会、董事会、监事会、高级管理层。
二是公平、公正地选择境内外战略投资者，改变单一的股权结构，实现投资主体多元化，借鉴国际先进管理经验、技术和方法，促进管理模式和经营理念与国际先进银行接轨，完善公司治理结构。
三是制定清晰明确的发展战略，实现银行价值最大化。从自身条件出发，以市场为导向，研究核心竞争优势，制定与发展目标相适应的综合发展战略，并分年度落实，确保实现。
四是建立科学的决策体系、内部控制机制和风险管理体制。建立和完善包括信用风险、市场风险、操作风险等在内的风险管理体系，有效地识别、计量、监测、控制风险。
五是按照集约化经营原则，实行机构扁平化和业务垂直化管理，整合业务流程和管理流程，优化组织结构体系，完善资源配置，提高业务运作效率。
六是按照现代金融企业人力资源管理的要求，深化劳动用工人事制度改革，破除劳动用工和职务终身制，强化岗位目标责任制，建立市场化人力资源管理体制和有效的激励约束机制。
七是按照现代金融企业和上市银行的标准和要求，实行审慎的会计制度和严格的信息披信息科技建设，全面提升综合管理与服务功能。
八是加强信息科技建设，全面提升综合管理与服务功能。
九是落实金融人才战略，有针对性地加大培训力度和做好关键岗位人才引进工作，同时注重人力资源的有效使用和合理配置，发挥现有人力资源的积极性和创造性。
十是发挥中介机构的专业优势露制度，加强财务管理，做好信息披露工作。
两家试点银行对于以上十条要逐条落实，中国银监会将通过总体和分年度考核验收、分季监测报告，确保试点银行的改革效果。工、农两行也要按照上述有关要求抓紧完善内部管理体制，分期进行重组整改。
总之，国有商业银行股份制改革对我们来讲是一次伟大的实践，对其复杂性、艰巨性我们已有充分的思想准备。同时，我们也深知改革意义重大，影响深远，是一场输不起的改革。我们将在国家的统筹安排下，调动全行业力量，通过全面深化公司治理改革，切实提升管理水平和盈利能力，逐步建立起规范的公司治理结构、完善的风险防范机制、快速的产品创新机制、科学的激励约束机制、规范的组织结构体系，严格控制新的不良贷款产生，最终建成具有资本充足，内控严密，运营安全，服务和效益良好的现代金融企业。
参 考 文 献
1、开元财经，《国有商业银行股份制改革之路该如何前进》，《经济日报》2004年5月12日
2、马少波，《如何深化国有商业银行改革》，《农村金融周刊》2004年10期
3、邹林，《国有商业银行改革的若干问题》，《经济观察报》2004年7月21日
4、韩志国，《国有商业银行改革的目的》，《中国财经》2005年1月
5、华生，《外资银行与中国国有商业银行股改》，《中国金融管理》2004年8月
