一、商业银行表外业务概述
二、当前我国商业银行表外业务状况
三、我国商业银行表外业务的发展方向
内 容 摘 要
20世纪80年代以来，在金融自由化背景下，在生存压力和发展需要的推动下，表外业务在西方国家商业银行的重要性与日俱增，其涉及的金额和获取的收入在银行总收入中所占的比重越来越大，商业银行业务活动的表外化已成为现代商业银行的重要标志之一。而我国商业银行表外业务在业务量、种类构成和盈利贡献等方面都与西方国家商业银行有着不小的差距。 正是在这种背景下，本文通过对我国商业银行表外业务的现状、存在的问题以及与国外银行的对比分析，试图探讨较适宜的表外业务发展方向和赢利途径...
商业银行经营管理中的表外业务研究
从20世纪 80 年代开始，国内资本市场以惊人的速度发展，资本市场的发展不仅加快了储蓄转化为投资的过程，而且也在改变金融市场、金融资产和金融机构的结构，对我国商业银行的直接冲击和未来影响都是十分巨大的。资本市场不断扩容不仅吸引和转移了一部分储蓄存款，而且也吸引和分流了一批原来属于银行的优质公司存款客户，银行一般公司存款增长缓慢，而金融同业存款急剧上升；不仅储蓄存款随资本市场波动，而且公司存款和同业存款也随市场波动。这种情况给银行如何组织资金，如何保证有持续的资金流入提出了新的更为严峻的要求。 面对这些情况，商业银行迫切需要进行业务创新，大力发展资产、负债业务以外的其他业务，寻求新的利润来源，以寻求可持续的发展。而大力发展表外业务是可供选择的道路之一．．．．．．。
一、商业银行表外业务概述
（一）、狭义和广义的表外业务：商业银行表外业务（Off-Balance Sheet Activities，简称OBSA），简单而言，就是指“不列入银行资产负债表，而仅可能在财务报表脚注中的交易活动”。这里的“可能”意味着并非所有的表外业务活动都需要在银行财务报表的脚注中列明。由此，表外业务的概念又有狭义和广义之分。 狭义的表外业务是指商业银行从事的，按照通行的会计准则，不列入银行资产负债表内，不涉及资产负债表内金额的变动，但构成银行的或有资产和或有负债的交易活动。这类交易活动虽然不列入银行资产负债表，但它们与表内资产项目和负债项目关系密切，在一定条件下会转换为表内业务。考虑到这一原因，需要在资产负债表的脚注中加以记载反映，以便于银行和有关管理部门对这类交易进行必要的核算和管理。 广义的表外业务则是指所有不列入银行资产负债表的经营活动，除了狭义的表外业务，还包括银行从事的无需列入资产负债表脚注中、在传统的中间业务基础上发展起来的金融服务类业务。具体项目如结算、代理、咨询等风险小或无风险的经营活动。
（二）、巴塞尔委员会对表外业务的分类：根据巴塞尔委员会对表外业务广义和狭义概念的区别，按照是否构成银行的或有资产和或有负债，可以将表外业务分为两类： 1. 或有债权/债务类表外业务（即狭义的表外业务） 或有债权/债务类的表外业务在一定条件下可转化为表内资产或负债业务。这类表外业务主要包括贷款承诺、担保和金融衍生工具类业务。 2、金融服务类的表外业务（即广义的表外业务，Financial Services） 银行通过这类业务向客户提供金融服务，以收取手续费为目的，不承担任何资金损失的风险，因此不构成银行的或有债权/债务。这类业务以商业银行传统的中间业务为基础，在适应市场变化、满足客户要求的过程中发展起来的。商业银行提供的金融服务不断推陈出新，涉及的业务范围不断扩大，这不仅为银行带来可观的手续费收入，更重要的是使商业银行能够以全方面的服务满足客户的需求，在竞争日趋激烈的市场上争得一席之地。银行提供的金融服务类表外业务主要包括代理、信托、信息咨询、结算支付以及与贷款和进出口有关的服务。
二、当前我国商业银行表外业务状况
（一）、缺少发展表外业务的外部刺激，发展滞后
就中西金融环境的差异来说，表外业务在西方商业银行的最初产生是迫于当时剧烈动荡的金融环境。1973年布雷顿森林体系的瓦解，浮动汇率制取代了维系全球近30年的固定汇率制。汇率、利率的频繁波动，石油危机所造成的全球性国际收支失衡，以及随之而来的美元暴跌、股市暴跌、债务危机、财政赤字危机，使国际货币金融领域受到了空前的猛烈冲击，使人们对未来金融的预期也变得扑朔迷离。在传统的借短贷长的经营过程中，银行资金成本变动频繁，而收益却相对稳定或由于利差的缩小而变得相应减少，这使得银行通过存贷款获得预期利润的计划越来越难以实现。这就迫使银行在资产负债表以外寻求新的发展空间，表外业务就应运而生了。而长期以来我国的商业银行缺少发展表外业务的外部刺激。利率市场化、资本帐户开放等问题迟迟没有解决，与利率、汇率波动相关的表外业务相应地缺乏市场基础，因此就没有开展此类表外业务的需求基础。市场需求不足，使得商业银行开展表外业务明显缺乏动力。但随着我国利率市场化进程的推进，汇率形成机制改革的进行，我国的商业银行也逐渐意识到金融环境的变化对市场需求的影响，也在逐渐推出相应的表外业务产品。
（二）、商业银行没有将开展表外业务提高到应有的高度
西方商业银行传统业务收入比重下降主要表现在银行非利息化收入比重越来越大，一些大银行的非利息收入比重达到40%-50%，高者可达70%以上。现在，西方的主要商业银行都已演变为全能银行，商业银行所经营的传统业务已成了从属性业务，更多的是经营与资本市场相关的非传统业务和直接投资业务。从表外业务占总收入比重来看：中国农业银行为3%，中国工商银行为5%，中国建设银行为8%，中国银行最高且仅为17%.全国商业银行表外业务收入在总收入中所占比例不到8%，在西方发达国家，一般最低已达到银行业务收入的25%以上，大银行甚至超过50%，如瑞士银行表外业务盈利占其总利润的70%；在德国，商业银行60%以上的收入来自表外业务；英国巴克莱银行表外业务的盈利可抵补其业务总支出的73%。国内的商业银行主要是做存款、贷款、汇兑业务，真正银行基本业务派生出来的业务还没有规模化开展，这是我国商业银行与国外商业银行相比存在的一个很大差距。 国有商业银行资产负债收益比重过大，利息收入成为主要的收入来源，也就是银行的主要利润来源是吸收存款、发放贷款。同时商业银行领导层在思想上普遍重视传统业务，对其他银行派生业务的认识还有待于进一步提高。
（三）、表外业务产品品种单一、范围狭小、收益低下
我国商业银行目前开展的表外业务规模只占商业银行资产总额的15%左右。目前我国资本市场还不完善，投资品种少，造成了商业银行表外业务种类单一的局面，许多品种没有能够得到发展。现在开展的表外业务主要有本/外币结算、信用证、票据担保、贷款承诺和一些代理业务及基金托管业务等。商业银行对许多业务实行免收费制度；再加上传统的定价方式，造成某些表外业务收益相对较低。在利用商业银行信息、技术和人才等为客户提供高质量和高层次服务方面还比较欠缺；咨询服务类、投资融资类及其衍生金融工具交易类等技术含量、高附加值的表外业务发展明显不足，而国外商业银行表外业务的收入构成明显不同，以美国大通银行为例，其收入主要来源于知识含量较高的对外投资和投资管理业务，且分布均匀、来源广泛，对某一类业务的依赖性较小。
（四）、运作不规范，缺乏系统的科学管理
国内各个商业银行对如何管理、发展表外业务尚无成熟、一致的认识。目前，大部分商业银行没有专门机构对表位业务的开发、运作进行系统管理，缺乏长远规划、协调和配合。多数银行表外业务都分散在个人银行部、公司银行部和国际业务部办理，收费规则由会计部门统一制定，缺乏统一的规划发展机构，不能适应快速、专业发展表外业务的需求。对于一些风险较高的表外业务项目，商业银行还缺乏有效的风险管理手段。如果在银行内部控制力度不够健全的条件下，盲目开办一些风险水平高的表外业务项目，会使得商业银行面临的风险大大增加。在运作中，大部分商业银行仅仅局限于下达业务计划，而面对如何提高业务发展水平缺乏一套完整的管理方法和切实可行的操作程序，在人力、财力和物力上投入不足，更使基层分支机构在开拓市场上处于被动地位。
三、我国商业银行表外业务的发展方向
（一）、营造适合我国商业银行表外业务创新的金融环境
我国商业银行表外业务创新需要有一个宽松的金融政策环境。通过上面我国商业银行与西方商业银行表外业务发展环境比较可以看出：我国的一些金融政策和制度的确是制约表外业务发展的因素，特别是我国目前实行的分业经营体制在很大程度上阻碍了商业银行表外业务的创新。虽然目前我国金融分业经营的限制逐渐放松，金融业混业经营的趋势越来越明显，但商业银行的部分表外业务品种仍不能得到开发。像出于风险防范的目的，衍生金融工具业务的开展受到严格的限制，不仅政策空间小，而且交易市场十分狭窄，有些实际上己经近乎完全禁止的状态，例如汇率期货、股指期货和国债期货交易均在运行一段时间后就被停止。因此，表外业务的创新，仅仅商业银行自身在主观上做出努力是不够的，管理层必须要营造相应的金融环境，特别是政策环境，积极推进金融业混业经营。只有放开限制、放开市场、推出产品、创造需求，才能够从根本上推动商业银行表外业务创新。
（二）、发展三业合作，拓宽表外业务创新产品
随着“一站式”服务的理念深入人心，金融超市将是商业银行发展的必然趋势。银证和银保合作使得三业共享了客户资源，无疑将激发业务交叉上的创新。而且这样的战略合作可以在不加大任何投入的基础上，为商业银行提供可观的利润空间，也为证券公司和保险公司拓展了新的业务渠道，可谓实现多赢。
银证合作
银证合作可以使商业银行进行从支付结算到中介代管、金融信息咨询等广泛的表外业务，有利于跨行业的交叉业务创新。当前，我国的银证合作还处于一个低水平的初级阶段，己经创新的表外业务有：（1）银证转账业务（2）利用银行卡、银行存折直接买卖股票（3）银行网点代办证券开户业务。为了更好的发展银证合作，商业银行应从以下几方面进行努力： 一是创新和发展更多的表外业务。二是利用电子信息技术，拓展代理业务的深度和广度。三是大力发展资产证券化业务。资产证券化是连接货币市场和资本市场最重要的表外业务创新。目前，中国建设银行和国家开发银行分别以个人住房抵押贷款和不良债权为切入点，发行了首批资产证券化产品。随着消费信贷规模的逐步扩大，商业银行依然可以从住房抵押贷款着手开展资产证券化业务。从当前的形势来分析，由于市场基础、经济环境、法律制度、信用基础、利益关系等诸多方面的因素，资产证券化在中国并没有大规模的运用。随着金融改革的推进，资产证券化业务必将成为我国商业银行表外业务的一个新的利润增长点。
银保合作
银保合作在西方金融市场己经不是新鲜的事物。银行保险己经成为一种成熟的销售方式或是一种金融业的经营模式。代销保险业务就是银保合作的交叉产物。在分业经营、分业监管的法律框架下，银行业和保险业无法进行较深层次的合作。相关表外业务的创新发展也受到了极大的限制。不过，《中华人民共和国国民经济和社会发展第十一个五年规划纲要》明确提出，“完善金融机构规范运作的基本制度，稳步推进金融业综合经营试点”，混业经营是我国金融体制改革的最终目标之一。在法国和意大利，居民可将人寿保险的消费替代养老金计划的支出，而此时由银行销售的与养老金所具有的保障加储蓄性质极为相似的储蓄型保险产品无疑会受到人们的欢迎。此外，可以开发捆绑式产品，如信用卡相关的保险产品以及能够有效分散银行经营风险的保险产品等。在条件成熟时，商业银行还可以通过向客户提供综合理财计划来带动银保产品的销售。
金融控股集团
从西方国家三业合作的经验来看，金融控股集团或是金融超市都是最终的发展趋势。商业银行可通过并购、投资控股、出资参股和新建等方式，从事包括银行、证券、保险、信托等业务在内的金融综合经营。但是金融控股集团的合作模式要在混业经营的法律框架下才能真正实行。我国少数的金融集团己经出现了股权上的银证合作模式，如光大银行集银行、证券、保险于一身。但光大银行的形成有其独立的历史原因，和西方的金融控股集团还有些差别。因此是否能作为我国三业合作的高级模式还有待研究。
（三）、提高表外业务的科学管理
在表外业务创新给商业银行带来新的利润增长点的同时我们应当清醒地认识到：表外业务是一把双刃剑，在为商业银行发展起到积极作用的同时也会带来一定的风险。在社会主义的背景下，建立内部控制制度对于我国商业银行表外业务创新的可持续发展具有重要的作用。 建立完善的法人治理结构的银行组织架构。 我国商业银行必须尽快建立起表外业务创新组织管理部门作为指导全行表外业务创新发展的决策机构，分行根据实际情况，或建立相应机构，或指定专业部门负责。表外业务创新管理机构应发挥在表外业务创新管理方面的综合优势，做好对表外业务创新的统一管理、市场调查、系统开发、有效营销等工作。该部门要进行详实周密的市场调研工作，不断获取市场的需求信息，并对信息进行科学分析，做好市场预测和产品开发决策。
（四）、建立有效的人才培养机制
表外业务要进行有效的业务创新，就必须建立完善科学的创新机制，通过有效的保障，激励机制，来促进国有商业银行业务创新模式的根本性转变。科学的人才培养机制，国内商业银行从事表外业务的人员较为匾乏已成为我国银行业无法广泛开展高技术含量的表外业务产品和服务的“瓶颈”。而表外业务恰恰对人才规格有较高的要求。它需要一匹有扎实的专业技能、会管理且善于创新的复合型人才，同时高端的表外业务更是要求从业人员对企业信用、资产管理、财务顾问、投资银行等方面业务拥有丰富的知识和实际经验。因此，商业银行应该重视对表外业务人才的引进、吸收和培养。商业银行表外业务人员配置可以通过外部招聘来满足，也可以通过组织中现有人才的再开发来满足。培养应届毕业生以及一些留学生作为表外业务团队的新血液；重视内部招聘的选人途径，选择有创新意识、专业技能扎实、外语能力强的员工进入表外业务团队；对于一些我们不熟悉的高端表外业务，可以从外资银行引进一些高级管理人才。同时加强员工培训，建立学习性组织。鼓励员工参加资产评估师、工程造价师、房地产评估师、注册会计师、注册律师、证券咨询人员和基金托管人员等各种执业考试，培养专门人才。
参 考 文 献
1、王晋忠，《商业银行学》，西南财经大学出版社，2009
2、邹玲，《商业银行中间业务创新研究》，经济管理出版社，2007
3、潘鹏宇，商业银行表外业务创新与风险控制，东北财经大学硕士学位论文，2006：
4、郑荣年，《中国商业银行表外业务发展研究》，对外经济贸易大学，2003
5、曾昭才，合理收费+科学管理，商业银行表外业务的必然选择，《中国金融》半月刊，2003
6、谢启标，国有商业银行表外业务发展的现状与对策研究，金融论坛，2006
7、邓世敏，《商业银行中间业务》，中国金融出版社，2000
8、岳阳，我国商业银行表外业务风险管理浅析，北京农村商业银行总行资产风险管理部，2008
9、班秀梅，商业银行表外业务风险与防范措施，中国审计报，2005、6、22
