引言………………………………………………………………………………3
一、国有商业银行面临的主要风险问题………………………………………3
二、风险成因分析………………………………………………………………3
三、商业银行经营风险防范与控制……………………………………………7
小结………………………………………………………………………………10
内 容 摘 要
在当今，一场突如其来的金融危机正在席卷全球，由金融风险管理失控所带来的经济危机恶果肆虐着世界人民。作为一个金融业学者，在应对危机的同时，更应审视和认真研究金融风险管理问题。本文对国有商业银行面临的主要风险问题及风险防范与控制措施提出一些论断。
论商业银行经营中的风险及其控制
引言
当前，由美国次贷危机引发的一场金融危机，正在出人预料地以迅猛之势席卷全球范围，广泛而深刻地改变着当今世界金融格局。金融危机的根源是金融业经营风险管理的宽松和失效，催生金融市场泡沫的产生和无限扩大，直至泡灭，给人民带来难以估量的损失。我们金融业在应对危机的同时，更应重新审视和认真研究金融风险管理问题。
一、国有商业银行面临的主要风险问题
国有商业银行作为我国金融市场的主体，在支持国民经济发展乃至在国家宏观经济调控中发挥的作用日益显赫。保持商业银行的稳健发展和安全运营对于国民经济的稳定发展具有至关重要作用。众所周知，商业银行是以信用为基础、以经营货币借贷和结算业务为主的高负债高风险行业。 因而我国商业银行所面临的风险，一直是金融界关注的焦点。但是由于其所面临的风险的多样性、复杂性、严重性，防范和化解其经营风险的工作,一直举步维艰。随着经济全球化和我国改革开放的深入，国有商业银行所面临的经营风险，就显得更加的突出，极易引发全局性或区域性的金融危机，直接威胁到我国经济的健康发展。
我国国有专业银行向国有商业银行转轨过程已经完成，经营行为市场化成分加重，行政化色彩退却，在目前全球经济一体化格局下，中国在加入世贸组织后面临来自国际银行业的冲击，同时逐渐涉及国际综合业务。由于我国金融业市场化水平较低，与发达国家相比有较大的差距，在商业银行风险管理方面，除了借鉴国际先进经验，还要结合我国市场实际情况，针对性地应因。必须充分地认识我国国有商业银行所面临的风险，然后才能对症下药，解决问题的根本。那么，目前我们国家商业银行经营中主要面临那些风险问题？笔者认为商业银行面临的主要风险问题，可分成六个方面，分别为信用风险、利率风险、流动性风险、外部竞争风险、体制风险、内部管理风险等。
二、风险成因分析
（一）信用风险
信用风险又称违约风险，是指由于债务人违约而导致贷款或证券等银行持有的资产不能如期收回本息而造成损失的可能性。信用风险的产生，主要取决于银行的授信业务，而授信业务的风险主要取决于授信对象的信用状况，而国有商业银行的授信对象主要是国有企业。多年来，由于历史原因，我国商业银行（尤其是国有商业银行）信贷资产质量持续下降，成为当前突出的金融风险。表现为不良贷款率较高和商业银行应收未收利息大量增加。由于缺乏完善的社会信用体系，整个社会信用状况的低下，也是引发国有商业银行信用风险的因素之一。一个不讲信用的社会，是很难杜绝信用链条中断现象的发生。信用风险即债务人不能按期偿还债务，从而使银行蒙受损失的可能性。信用风险的产生，主要取决于银行的授信业务：而授信业务的风险主要取决于授信对象的信用状况：而国有商业银行的授信对象主要是国有企业。由于国有企业和国有商业银行的产权主体的模糊，导致了恶意拖延贷款的失信现象屡有发生。当然除了国有企业与国有商业银行产权主体的隶属问题上存在共同性而引发信用风险外，整个社会信用状况的低下，也是引发国有商业银行信用风险的因素之一。一个不讲信用的社会，是很难杜绝信用链条中断现象的发生。因此国有商业银行信用风险的防范，不仅要考虑到产权制度根源的存在，而且还要更多地关注整个社会信用状况的良性构建。
（二）利率风险
利率风险是指由于市场利率水平变化而给商业银行带来损失的可能性。银行因存贷款利率变动带来的减少利润风险是经常存在的。我国是一个发展中国家，采取利率管制，即银行的存贷款利率主要由中央银行确定，利率具有相对固定性，其调整多半是作为国家调整我国经济状况的杠杆，而不是国有商业银行经营的价格策略。给国有银行的经营过程带来的风险隐患，其一,在市场经济条件下，企业面对市场的效率差别较大，而固定利率体系对所有存贷款以及金融企业均执行统一的利率，必然使利率的作用受到限制。一方面,限制了银行利润的获得，另一方面银行不能针对不同的贷款对象，实行价格差异，弱化了银行对贷款的控制权。其二，在管制利率条件下，利率调整不能很好地适应市场变化，极易造成收益的不确定性。我国是一个发展中国家，采取的是管制利率：即银行的存贷款利率主要由中央银行确定。利率具有相对固定性，其调整多半是作为国家调整我国经济状况的杠杆，而不是国有商业银行经营的价格策略。这样，银行利率就存在着利率体系标准单一的弊端，给国有银行的经营过程，带来极大的风险隐患：其一：在市场经济条件下，企业面对市场的效率差别较大。而固定利率体系对所有存贷款以及金融企业均执行统一的利率，必然使利率的作用受到限制。一方面，限制了银行利润的获得：另一方面银行不能针对不同的贷款对象，实行价格差异，弱化了银行对贷款的控制权。其二：在管制利率条件下，利率调整不能很好地适应市场变化，极易造成收益的不确定性。如在通货膨胀情况下，“利率倒挂”现象的出现，银行实际存贷款利率为负。例如：1994年为 –9.46%，1995年为 –1.3% 。（米仕金《货币银行学》——中国人民大学出版----1997）一方面，导致国有商业银行的资产业务大量亏损：另一方面，导致负债业务的大量萎缩，出现“脱媒”现象，严重威胁着银行的稳健经营。
（三）流动性风险
一般来说，银行的流动性是指银行满足存款者的提现需求和借款者正当贷款需求的能力，包括资产的流动性和负债的流动性。前者是指银行资产在不发生损失的情况下迅速变现的能力：后者是指银行以较低的成本随时获得所需资金的能力。事实上，流动性风险正是定位在满足两种需求（提现、借款）的前提下，银行转换资产或获得负债而遭受损失的可能性。所以流动性风险的大小可以从资产的流动性和负债的流动性两个方面来考察。首先，资产的流动性：据统计，1992年农业银行的贷款回收率为87.9%，1998年为76.22%。由此可见，国有商业银行的贷款周转次数呈下降趋势，资产流动性较差。而且值得注意的是：尽管国有商业银行的短期贷款占各项贷款的比重达80%左右，但短期贷款长期占用的现象比较普遍。这就大大加剧了流动性风险。其次，负债的流动性：国有商业银行的负债业务主要包括主动性负债和被动性负债。被动性负债主要取决于公众，因此对流动性的把握不易控制。主动性负债的业务又相对较少，主要集中在同业拆借和向中央银行借款等。但同业拆借的时间又相对较短。且必须及时偿还：向中央银行借款通常成本较高，且可以动用的资金较少。因此国有商业银行的负债流动性相对来说更差。究其原因，不难看出，国有商业银行负债流动性较差的主要原因，在于主动性负债形成的渠道较少。、它是指银行不能到期支付债务或满足临时性提现要求而使银行蒙受信誉损失或经济损失甚至被挤兑倒闭的可能性。一般来说，银行的流动性是指银行满足存款者的提现需求和借款者正当贷款需求的能力，包括资产的流动性和负债的流动性。前者是指银行资产在不发生损失的情况下迅速变现的能力，后者是指银行以较低的成本随时获得所需资金的能力。事实上，流动性风险正是定位在满足提现和借款两种需求的前提下，银行转换资产或获得负债而遭受损失的可能性。目前，国有商业银行的流动性风险虽未显现，但潜在的支付困难因素日益增多，近几年来，人民币存款居高不下，是未来商业银行保持流动性的一个巨大威胁。
（四）外部竞争风险
所谓外部竞争风险就是在市场经济条件下，由于新的投资渠道或竞争主体的出现，银行业务因而减少的不确定性。随着改革开放的深入和经济一体化浪潮的加快，外资银行纷纷在中国抢滩登陆，按照“入世”谈判条件中规定：加入 WTO后，外国银行将马上可以对国内的企业部门以及住户展开外汇业务。两年后，外国银行可以对国内的企业部门展开人民币业务。五年后，外国银行可以对国内的居民展开人民币业务。从外资银行进入中欧转型国家的历史看，缺乏竞争的国内银行，一般来说，会出现市场份额缩小，利润率降低的局面。外资银行的进入，对于中国银行界来说，最致命的是存款的大规模转移。另外，国内资本市场的迅猛发展，也是一支不容忽视的力量。股票市场，债券市场，开放式基金，马上即将推出的二板市场，对银行储蓄对象的争夺，将是不言而喻的。事实上，居民储蓄存款的增长速度已经在下降。据统计，自1996年，两次下调利率和取消保值贴补以来，居民储蓄存款增幅开始出现趋缓苗头。1997年上半年，储蓄存款余额的增长开始低于贷款余额的增长。1999年，我国储蓄存款增长率仅为11.6%。可见，居民储蓄存款分流已经开始，它将对四大国有商业银行的受信业务，产生巨大的冲击。
（五）体制风险
我国四大国有商业银行之所以不能真正的商业化，最主要的原因是政企不分。政府直接或间接干预银行的正常活动。政府尚未真正从旧的计划经济的思想枷锁中解放出来，新的市场经济体制的优越性，还没有充分的发挥。转轨时期的特殊性，导致了我国国有商业银行风险从隐性转为显性，并日益突出。中国政府也因此成为国际货币基金组织黄牌警告的五个国家之一。体制风险的大量存在，是对国有商业银行的巨大冲击。那么如何防范和化解这一风险呢？最根本的还是要从宏观症结的微观主体来寻找答案。事实上，工、农、中、建四大国有商业银行体制风险的来源主要是因为各自产权不明晰。国有商业银行由于自身缺乏具体的人格代表，因而不可能对银行进行合乎理性的管理。在地方政府的压力下，政策性贷款往往成行。而政策性贷款又多是不良资产的“前身”，这就极大的增加了国有商业银行的经营风险。
（六）内部管理风险
在日益复杂的国际和国内经济形势下，国有商业银行所遇到的各种风险大大增加。一方面有来自于传统的金融诈骗，违规违纪，银行犯罪等：另一方面也有来自于金融衍生工具的运用所带来的巨大的风险。95年初，中国银行山东省分行的1.74亿美元的巨额损失就是由于其资金处负责人翟其的几次失败的金融衍生工具（外汇期货、调期业务）的操作。由此可见 ，必须将风险管理作为银行整个经营管理的重点和核心。在各级行领导中牢固树立风险意识，加强内部风险管理。值得一提的是：长期一来，我国国有商业银行行长业绩的考核缺乏硬性指标，行长可将引发大量不良资产的原因全部归因于政策面的因素，因此极易引发道德风险的发生。更重要的是，行长会从自身利益考虑，对地方经济给予更多的贷款支持，地方政府就可能给予他更多的升迁机会，当然这个机会决不次于一个国有商业银行的地方分支行的行长。有例为证：1987—1993年间，时任建设银行恩平支行行长的郑荣芳，以30%以上的高息吸收了十亿元的存款，使建设银行因此背上了沉重的坏帐包袱，并一度引发了区域性的金融危机，几乎给恩平市带来了灭顶之灾。而作为这一事件主要负责人的郑荣芳非但没有受到严惩，而且荣升为恩平市的主管金融的副市长。由此可见，行长业绩考核指标的软化，特别是权力诱惑的存在，极大的增加了国有商业银行的内部管理风险。
三、商业银行经营风险防范与控制
借鉴国外银行在管理经营风险方面的成功经验，结合我国商业银行自身的环境特点，探索有效的防范风险之路是商业银行一直都在关心和探索的问题。
（一）加快产权制度改革，国有商业银行真正走向市场化
按照科斯定理所言：只要产权能够无限明晰，那么不管它的所有权属于谁，它的资源配置都是有效的。国有商业银行正是由于产权制度的不明晰，缺乏独立的人格代表，因而它在资金配置时，就不能严格遵循市场法则，独立决策，自主选择市场主体，对于那些亏损严重，资不抵债的国有企业的贷款，进行严加控制。相反，却把大批市场活跃、效益良好、贷款需求强烈的民营企业、私人企业拒之于门外。这样，一方面，增加了自身经营的风险：另一方面，限制了自身的盈利范围。因此，只有将国有商业银行真正的推向市场，使其成为“自主经营，自担风险，自求平衡，自我约束，自求发展”的独立的法人实体，那么国有商业银行的体制风险才能从根本上得以消除。在当前情况下，特别是在“入世”临近和国内资本市场迅猛发展的情况下，积极推进国有商业银行的股份制改造，不失为加快其产权制度改革和推进市场化的良策。其一：可以打破长期存在的产权结构单一的格局，增强外部监督。这对于减少政府的行政干预，加快国有商业银行的市场化步伐，具有十分重要的意义——是打破体制改革坚冰的起点。其二：它可以解决国有商业银行资本金不足的问题，提高资本充足率，增强国有商业银行自身的抵御风险的能力。根据英国《银行家》1997年7月公布的数据：工、农、中、建的核心资本与风险加权资产的比率分别为2.25%、2.14%、4.70%、2.13%，只有中国银行达到了《巴塞尔协议》4%的要求。国有商业银行的资本充足率较之《巴塞尔协议》规定的标准还有很大的差距。因此，亟待提高。在当前财政注资和发行金融债券均不可能的情况下，实行产权多元化，可以说是唯一可行的途径：其三：可以通过多元化的投资，分散风险，缓解居民储蓄存款分流的压力。综上可见，国有商业银行的股份制改造，是当前我国商业银行迎接外部竞争挑战，增强自身实力和抗风险能力，缓解国内居民储蓄存款分流压力的必由之路。因此必须以一种战略的眼光来看待国有商业银行的股份制改造。它对于加快国有商业银行的产权制度改革，推进国有银行的商业化进程，具有十分重要的战略意义。
（二）加快国有企业改革步伐，积极推进利率市场化
国企改革，一直是我国经济体制改革的难点之所在。它的成败与否，关系到我国经济体制改革的成败。长期以来，国家为了扶持国有企业的发展，投入了大量的资金，而这些资金的绝大部分来源于国有银行的低息贷款。而这种低息贷款多半是管制利率情况下的官方行为。据统计，94年四大国有商业银行的贷款总额位，28，000亿元。当年银行贷款利率为12%，而市场利率为25-30%，两者之间的差距超过10%。这意味着1994年国有企业从银行中获得的补贴超过2，800亿元，而这一年国有企业的总利润只有2，600亿元。因此，如果放开，则使国有企业的利率负担大为加重，国有企业在94年就全面亏损。为了国有企业的生存，利率市场化的改革目标只好搁置。——<展望新千年>------林毅夫。因此，可以说，国有商业银行一直是国有企业资金补给的生命线。国有商业银行在政府的干预下，每年都要给予国有企业大量的资金补贴（包括明补、暗补即低息贷款）——这些均构成了国有商业银行经营过程中巨大的风险隐患。所以只有加快国有企业改革步伐，使国有企业真正走向市场，那么，从根本上化解国有商业银行利率风险的可能性才会存在，推进利率市场化改革才具有实质性意义。
（三）规范信用评级，强化信用等级认证
我国的信用评级是采用在确定指标体系的基础上，根据企业的实际数据，参照标准分，进行打分，最后形成级别分的方式来进行。因而存在很大的局限性。其一：指标体系不能充分反映变化的实际情况：其二：参照值的确定很不科学：其三：过分的强调定量评估，而忽视了定性评估的重要性。因此规范信用评级，强化信用等级认证，势在必行。只有建立权威的信用登记认证机构，强化信用评估，也才能为国有商业银行信用风险的化解找到出路。当然，要从根本上消除信用风险，单纯的强化信用等级评定，是不够的。只有消除信用风险形成的制度性根源，进行产权改革，使国有商业银行成为真正独立的法人实体，建立真正意义上的行长责任制，才能从根本上化解信用风险。
（四）广开融资渠道，增强自身清偿力
银行的自有资本较少，因而保证一定的清偿力，是银行的生命线和健康发展的基本条件。因为一旦出现流动性不足，在信息不对称的情况下，极易诱发银行挤兑风险，导致银行破产，乃至传染性的区域性金融危机的爆发。对于国有商业银行来说，加强清偿力的监管，正确处理好流动性、盈利性、安全性三者之间的关系尤为重要。由于未来的资金来源与资金需求存在着一定的不确定性，这给流动性风险的诱发种下了隐患。因此，在当前迅速提高资产的流动性可能不大的情况下，加快负债的流动性，不失为防范流动性风险的一条捷径。因此，笔者认为，在当前情况下，积极推进银行间债券市场的发展，不失为一个好的办法。因为银行间债券市场的良性运行，能够为国有商业银行提供更多的调节资金结构和资金头寸的机会。例如，回购协议的操作，就能很好的解决短期资金的周转问题，又可以避免出售资产所带来的损失。因此，加快银行间债券市场的建设，为国有商业银行提供更多的创造主动负债的机会，也不失为化解流动性风险的良策。
（五）加强内部管理，化解经营风险
长期以来，国有商业银行积累了大量的风险。因此，必须将风险管理作为国有商业银行经营管理的核心。首先，必须强化各级行领导的风险意识：其次，强化内部员工的风险意识，使日常的业务操作更多的体现稳健的经营原则，避免不必要的业务操作损失：再次，必须认真地做好行长业绩的评价，使评价指标进一步硬化。当然这需要有体制的配合：即行长应该成为真正的银行家而不是政治家。同时，所认可的指标必须符合风险管理的范畴。比如：资产质量、减亏、盈利能力、流动性、资本充足率等方面来量化行长的业绩，而不是类似于传统的做法，体现对地方经济发展的贡献。
小结
国有商业银行经营风险的化解，是一项系统复杂的工程。存在着方方面面的原因。这里不仅有体制风险，而且有市场风险、管理风险、外部竞争风险等，但是，我们必须透过表象，分清主次，抓住问题的根本。从体制风险的化解着手，做好产权制度改革和国有企业改革。这样，才能从根本上化解我国国有商业银行风险的制度根源。当然，要彻底地化解我国国有商业银行的经营风险，还必须有其他的配套工作的配合。比如利率市场化、股份制改造、信用评级等。但是务必注意的是制度性根源的突破，才是最终化解国有商业经营风险的根本。
参 考 文 献
1、于东智，商业银行治理：特殊性与着力点[J]，金融与保险
2、黄宪、金鹏，商业银行全面风险管理体系及在我国的构建[J]，中国软科学
3、陈四清，论在规范商业银行公司治理中推进风险管理改革[J]，国际金融研究
